AI不缺需求缺算力摩根士丹利警告供应瓶颈或持续数年

《科创板日报》13日讯，摩根士丹利美国主题研究策略师Michelle Weaver表示，企业对人工智能的应用正日益产生实质性成效，但算力供应受限仍是制约增长的瓶颈。“我们的供应非常不足。我们看到算力在成为一种受限资源，”Weaver表示。“电力瓶颈、政治瓶颈、劳动力瓶颈——这些因素将在未来几年制约供应。”算力瓶颈主要有两个原因：缺少建设数据中心所需的劳动力，以及为数据中心供电的电力不足。即使考虑到将比特币挖矿设施改造利用、燃料电池等创新供电方案，她估计仍存在10%-20%的电力缺口，这意味着未来数年算力仍将是受限且高价值的资源。

①益于AI算力需求火爆，AI云计算基础设施公司Nebius周三公布了全面超预期的2026年第二季度财报；
                                    ②核心AI云业务销售额同比暴增514%至5.75亿美元；
                                    ③受此利好刺激，公司股价当日暴涨逾34%。此番上涨点燃了整个美股AI基础设施板块，当天新云、存储、光通信板块齐飞。

①Coherent Corp单季营收20.5亿美元创新高、同比增33.7%，首次破20亿美元；
                                    ②数据中心与通信业务营收16.2亿美元占总营收79%、同比增59%。
                                    ③公司下一财季营收预期中值23亿美元高于分析师预期的21.4亿美元，客户订单已排至2028年。