截至13:56，中证半导体材料设备主题指数下跌3.7%，上证科创板芯片指数下跌5.1%。同花顺iFinD数据显示，截至上一交易日，半导体设备ETF易方达（159558，联接基金A/C：021893/021894）已连续4日获资金净流入，合计约4.5亿元。

消息面上，存储器价格整体上行，厂商对2027年HBM涨价预期明确。综合供给紧张、高端HBM4占比提升，以及HBM4e将于2027年下半年逐步放量等因素，集邦咨询上调HBM价格预期，预计2027年HBM混合平均售价同比增幅可达121%。

国金证券表示，三星电子已将2031年前约70%的HBM产能分配给长约订单，致使现货市场极度紧缺，HBM现货价已涨至长约价的4-5倍。2026年全球HBM市场规模预计增长58%至546亿美元，占DRAM市场近四成，产能缺口仍维持在50%至60%。HBM抢货情况相当激烈，存储芯片与先进封装产业链景气度有望维持高位，相关设备及材料供应商将持续受益于扩产周期。

半导体设备ETF易方达（159558，联接基金A/C：021893/021894）跟踪的中证半导体材料设备主题指数聚焦半导体上游设备、材料及零部件等关键环节；科创芯片ETF易方达（589130，联接基金A/C：020670/020671）跟踪的上证科创板芯片指数聚焦科创板芯片设计、制造、封测等全产业链环节，助力投资者把握产业链机遇。

截至14:01，创业板算力基础设施指数下跌4.8%。同花顺iFinD数据显示，创业板算力ETF易方达（158050）盘中获3300万份净申购。

业内分析指出，全球AI算力基础设施建设进入融资密集期：博通正为其与OpenAI合作的定制AI芯片项目安排超过500亿美元融资，阿波罗、黑石等机构参与；同时博通已同意向Anthropic提供最高420亿美元融资用于基础设施支出及芯片租赁；SpaceX也在洽谈约400亿美元芯片融资用于采购英伟达芯片；甲骨文则与包括阿波罗、高盛在内的机构洽谈大额芯片采购融资。算力买家正从自有现金流支付转向多元化融资，数据中心建设与芯片采购的资本供给显著扩容。

同花顺iFinD数据显示，截至上一交易日，创业板算力ETF易方达（158050）连续5日获资金净流入，合计超6亿元。该ETF跟踪的创业板算力基础设施指数选取创业板市场中业务覆盖计算、网络、存储、运维等算力基础设施领域的50只上市公司证券作为样本，均衡覆盖数据中心、通信设备、PCB、存储、液冷等算力全链条。

截至2026年9月30日收盘，自由现金流ETF南方(159232)换手9.01%，成交2.13亿元，跟踪标的指数中证全指自由现金流指数(932365.CSI) 涨0.97%。

市场呈现节前防守特征，资金偏好确定性资产，现金流质量因子受到资金追捧。资金面上，长线机构资金持续增配注重持续分红能力、长期现金流稳定的资产，与该指数的选股逻辑高度契合。该指数从沪深市场选取现金流创造能力较强的100家上市公司，编制方案剔除了金融、地产板块，聚焦实体企业的真金白银。节前避险情绪叠加质量风格占优，现金流资产的配置价值进一步凸显。

截至2026年9月30日收盘，红利低波50ETF南方(515450)换手0.97%，成交1.99亿元，跟踪标的指数标普中国A股大盘红利低波50指数(SPCLLHCP.SPI) 涨0.96%。

节前市场小幅分化，防守偏好升温，高股息、低波动资产受到资金青睐。据券商测算，截至2026年上半年，保险行业已配置约2.1万亿元红利股，未来仍有约1.9万亿元增持空间；2026年中报数据显示，险资上半年增配A股红利股金额达2885亿元，长期资金的持续流入为红利板块提供了坚实的增量支撑。低利率环境下，红利低波资产的股息率吸引力进一步凸显，作为组合压舱石的配置价值持续得到验证。

截至2026年10月8日 10:12，通用航空ETF南方(159283)成交202.79万元，跟踪指数中证通用航空主题指数(931855)一度涨超2%，现涨1.59%。

消息面上，10月初，蓝箭航天研制的朱雀二号改进型遥七运载火箭，采用“一箭十星”方式成功将千帆极轨19组卫星送入预定轨道。这是中国民营商业航天企业首次承担大型卫星互联网星座组网任务，标志着民营火箭正式进入批量组网新阶段。

机构研报分析指出，从战略意义看，中美均将商业航天提到极高战略高度；从产业进展看，我国火箭核心瓶颈持续打通，朱雀三号和长征十二号甲首飞成功入轨、一子级回收取得突破，2026年民营及院所多数对标猎鹰九号的大型液体火箭将密集开展首飞及回收试验。从后续催化看，中美共振、国内外产业催化密集。

通用航空ETF南方(159283)紧密跟踪中证通用航空主题指数，指数前三大权重股分别为航天电子、中国卫通、海格通信，场外联接(A：025692；C：025693)。

截至2026年9月30日收盘，有色金属ETF南方(512400)换手1.48%，成交3.36亿元，跟踪标的指数中证申万有色金属指数(000819.SH) 涨0.41%。

2026年前三季度铜市场在宏观扰动与产业供需的反复博弈中走出强势行情，矿端供给约束持续强化，叠加铜进口关税预期引发全球贸易流重构，铜价中枢不断抬升；进入四季度，矿端供给紧缺、冶炼减产与库存迁移等因素仍将对金属价格形成支撑。前一交易日资金整体偏向防守，弹性品种涨势相对温和，有色板块更多体现为蓄势特征。该指数覆盖沪深市场有色金属行业50家上市公司，可帮助投资者一站式布局金属价格上行周期。

截至2026年9月30日收盘，粮食ETF南方(159063)换手12.03%，成交742.22万元，跟踪标的指数国证粮食产业指数(399365.SZ) 涨2.45%。

据券商研究，全国秋粮收获近两成，主产区多举措提升抢收效率；全球天气扰动或致农作物减产，粮食价格已开始上涨，种植产业链景气度有望改善。市场节前防守情绪升温，粮食板块兼具政策预期与价格催化，防御与景气逻辑形成共振。粮食安全是底线要求，在涨价预期与景气改善的双重驱动下，板块的配置关注度持续提升。

截至2026年9月30日收盘，恒生生物科技ETF南方(159615)换手40.11%，成交1.52亿元，跟踪标的指数恒生生物科技指数(HSBIO.HK) 涨3.74%。

产业催化密集：国产创新药头对头III期临床数据积极落地，叠加创新药出海授权大单频现，板块盈利预期上修带动资金流入港股医药；据券商研报，2026年1-8月中国医药出海交易总额已超1128亿美元，中报显示医药行业利润增速快于收入增速，创新药商业化放量成为盈利改善的重要支撑。需要提示的是，国庆假期期间港股持续交易，生物科技板块波动有所加大，节后需关注外围市场变化。该指数反映香港上市、符合港股通资格的30家生物科技公司的整体表现。

截至2026年10月8日 10:41，电池ETF南方(159147)成交2323.45万元，跟踪指数中证电池主题指数(931719)一度涨超2%，现涨0.85%。

消息面上，据报道，节前发布的《新型电池产业发展“十五五”规划》持续发酵，这是我国新型电池领域首个国家级专项规划，明确提出到2030年全固态电池初步实现规模化应用，长寿命锂电池循环寿命达到15000次。据中国电子信息产业发展研究院解读，此次规划将新型电池从“零部件”定位升级为“多领域电动化和新型能源体系的底层基础”，产业服务边界将从新能源汽车大幅拓展至储能、低空经济、智能机器人等新兴支柱领域。

机构指出，10月锂电产业链延续产销两旺，6家电池样本企业排产214.6GWh，同比+57%、环比+4%。产业并购重组快速推进，电池产业十五五规划推动行业向技术攻坚与自主可控转型。

电池ETF南方(159147)紧密跟踪中证电池主题指数，指数前十大权重股分别为宁德时代、阳光电源、三花智控，场外联接(A：018926；C：018927)。

截至午间收盘，中证半导体材料设备主题指数下跌2.3%，中证芯片产业指数下跌2.5%，上证科创板芯片设计主题指数下跌3.3%，上证科创板芯片指数下跌3.9%。同花顺iFinD数据显示，截至上一交易日，半导体设备ETF易方达（159558，联接基金A/C：021893/021894）已连续4日获资金加仓，合计约4.5亿元。

消息面上，美光科技公布2026财年第四季度财报，公司营收超500亿美元，同比增长379％，高于市场预期。美光管理层表示，AI应用对内存容量和性能的要求正在持续提高，HBM是这一趋势中最直接的受益品类之一；公司第四季度HBM营收增速超过整体营收增速，并且已经完成明年大部分HBM的供货协议，相关价格较今年显著提高。

截至午间收盘，创业板指数下跌2.1%，创业板200指数下跌2.3%，创业板成长指数下跌2.7%。同花顺iFinD数据显示，创业板ETF易方达（159915，联接基金A/C/Y：110026/004744/022907）半日获超5亿份净申购。

10月8日早盘，A股三大指数集体回调，全市场半日成交额约1.1万亿元。板块题材上，电池、油气开采及服务、港口航运、煤炭、电力、银行板块涨幅居前，半导体、生物制品、CPO、存储芯片等科技成长板块跌幅居前。港股方面，主要指数亦集体调整，煤炭、电力、油气开采及服务等板块表现活跃。截至午间收盘，中证A500指数下跌0.8%，沪深300指数下跌0.4%，创业板指数下跌2.1%，上证科创板50成份指数下跌3.7%，恒生中国企业指数下跌0.3%。同花顺iFinD数据显示，截至上一交易日，A500ETF易方达（159361，联接基金A/C/Y：022459/022460/022930）连续3日获资金净流入，合计近3亿元。

截至午间收盘，中证石化产业指数上涨2.0%。

业内分析指出，近日中东紧张局势升级，直接威胁全球约三分之一海运石油贸易的咽喉要道，引发市场对原油供应中断的强烈担忧，推动石油石化板块大涨。

10月8日早盘，煤炭、银行等高股息板块走强，截至午间收盘，中证红利指数上涨1.2%，中证红利低波动指数上涨1.0%，国证自由现金流指数上涨1.0%，国证价值100指数上涨0.7%。

10月8日早盘，算力硬件板块整体回调，截至午间收盘，中证云计算与大数据主题指数下跌1.7%，中证半导体材料设备主题指数下跌2.3%，中证芯片产业指数下跌2.5%，创业板算力基础设施指数下跌3.2%。同花顺iFinD数据显示，创业板算力ETF易方达（158050）半日逆势获2100万份净申购。

截至9:35，恒生科技指数上涨0.4%。同花顺iFinD数据显示，截至上一交易日，恒生科技ETF易方达（513010）连续2日获资金净流入，合计约1.3亿元。

消息面上，10月7日，恒生指数公司公布恒生科技指数编算方法修订总结。本次修订将实施六项改革，包括取消行业要求、修订六大科技主题、科技子主题由16个扩展至24个、选股范畴设定为恒生综合大中型股指数成份股、采用双组别选股机制、成份股数目由30只增加至50只，其中前40只按市值排名选取、侧重大市值龙头，余下10只按过去12个月收入增长排名选取，为高成长科技企业提供纳入空间。

国信证券指出，从中长期看，此次修订有利于提高恒生科技指数对港股科技板块的代表性。过去几年港股科技板块已经从互联网为主扩展到AI、半导体、智能汽车和机器人等领域，但恒生科技指数的结构变化相对较慢；扩容后，指数能够覆盖更多产业方向，也更接近投资者理解中的港股科技板块。

恒生科技指数是港股科技板块的核心基准，聚焦互联网平台、AI、半导体、智能汽车等领域的科技龙头，成份股扩容至50只后，指数代表性进一步增强。恒生科技ETF易方达（513010，联接基金A/C：013308/013309）跟踪该指数，助力投资者布局港股科技板块长期成长机遇。

截至9:54，创业板算力基础设施指数下跌0.2%。同花顺iFinD数据显示，截至上一交易日，创业板算力ETF易方达（158050）已连续5日获资金净流入，合计超6亿元。

消息面上，华为与高通近日宣布达成一项长期、广泛的专利许可协议，该协议包含双方在5G、计算、人工智能、网络等多个技术领域的专利组合交叉许可，同时高通将收购华为在计算、人工智能、网络及其他技术领域的部分美国专利。业内人士指出，此举有望推动国产半导体“标准+专利+制造”的全链条闭环。

国信证券认为，随着华为昇腾960超节点、阿里真武V900等自研芯片密集发布，国内自主算力建设正由技术升级向规模应用持续迈进，叠加海外需求扩张与国产化共振，算力硬件有望迎来第二波行情。

创业板算力ETF易方达（158050）跟踪的创业板算力基础设施指数选取创业板市场中业务覆盖计算、网络、存储、运维等算力基础设施领域的50只上市公司证券作为样本，均衡覆盖数据中心、通信设备、PCB、存储、液冷等算力全链条，助力投资者把握算力产业链投资机遇。

截至2026年10月8日 09:54，科创新材料ETF南方(588160)盘中换手6.67%，成交6205.29万元，跟踪指数上证科创板新材料指数(000689)一度涨超2%，现涨0.68%。

消息面上，随着AI逻辑芯片与存储同步扩产，半导体12英寸硅片供需持续趋紧，2027年长约涨价趋势逐步确立。业界调查显示，12英寸外延片新长约价格预估上涨15%至25%，抛光硅片涨幅或达40%以上，部分二线客户涨幅超过50%，且2028年仍有续涨空间。其中12英寸硅片主要对应算力与手机、PC等先进制程需求，8英寸与6英寸主要对应汽车与工业功率芯片。半导体硅片价格分为现货价与长约价，目前12英寸硅片现货价格持续上涨，分析师预计今年第四季度现货价格有望超过既有长约价格，成为2027年新长约重新议价的重要支撑。

科创新材料ETF南方(588160)紧密跟踪上证科创板新材料指数，指数前三大权重股分别为沪硅产业、安集科技、南亚新材。场外联接(A：020685；C：020686)。