财联社9月16日电，中金公司研报称，第27届光博会热度较往年有增无减，超4000家企业参展，整体观众数近19万人，较去年同比增长32%。“锁订单”、“锁物料”成为展会调研关键词，2027年需求确定性进一步提高。结合展会调研，部分高速光芯片企业订单排期已延伸至2028年及以后，光模块订单能见度覆盖2027年及以后；头部光模块厂商积极锁定DSP、mSAP PCB、高速光芯片等核心物料。预计后续交付差异将更多取决于关键物料保障、良率和客户认证，其中先进制程DSP可能成为最紧缺环节。预计至2028年，NPO在标准和工程方案逐步收敛、良率爬升后有望加速上量，CPO或逐步进入Scale-up；OCS从少数云厂商自用走向更多AI集群，带动2.4T轻相干应用下沉；400G per lane推动器件升级，薄膜铌酸锂有望加速进入客户验证及应用窗口。

财联社9月15日电，工业和信息化部、国家发展改革委印发《电子信息制造业发展“十五五”规划》。其中提到，突破抗辐照芯片及器件、星间激光通信、星载计算平台、高精度导航等核心技术，加快构建智能化、模块化、通用化航天电子产品体系，重点支撑太空计算等新兴产业发展。

财联社9月15日电，工业和信息化部、国家发展改革委印发《电子信息制造业发展“十五五”规划》，其中提到，推进软硬协同和电子系统设备突破。构建安全可靠、先进泛在的新一代信息技术体系，加快硬件能力先行，全面提升电子信息产品系统性能。强化开源开放与协同共建，加强开源鸿蒙等国产操作系统搭载，打造基于计算的人工智能软硬件全栈生态，健全配套软硬件协同适配工具。推进第五代精简指令集（RISC-V）研发与产业化，支持RISC-V芯片在人工智能、嵌入式系统等领域应用。深化芯模协同创新，加强算法与硬件架构协同设计优化。巩固通信设备竞争优势，加快高端数据通信、光通信、移动通信、卫星通信、新一代无线短距通信等技术和产品攻关。推动工控设备智能化升级，构建算控感传一体化工业计算体系。推动激光设备高端化发展及应用，突破高性能激光器、超精密激光加工、精密光机系统等技术。引导雷达设备数字化集成化智能化发展，加快智能驾驶、低空经济等新兴领域应用。加快移载设备技术攻关，提升柔性化智能化水平，面向新一代智能制造等需求扩大应用。

①基于纯硅方案的单波400G硅光芯片、可编程空间光电异构AI推理芯片等成果在会上相继发布。
②面向未来，上海将紧扣国家战略需求，聚焦前沿技术发展，以加强前沿技术布局、打造创新人才高地、培育产业集聚生态等举措，持续完善硅光创新生态，全力做强硅光未来产业。

财联社9月14日电，美股光通信板块盘前大跌。康宁跌超6%，迈威尔科技、Lumentum、Coherent跌超5%，Credo、Ciena跌近5%。

近日，2026年第27届中国国际光电博览会在深圳召开。《科创板日报》记者在现场发现，光模块领域存在四大受关注的方向：一是今年1.6T产品已成中际旭创、剑桥科技等头部厂商的“C位担当”；终端对算力需求增长快速，也迫使包括芯片/元件/光纤、测试和制造设备，及衬底/材料端的全产业链企业都在“加速入场”；二是800G仍是交付主力，1.6T进入规模上量，3.2T/6.4T以NPO、CPO样机验证为主，12.8T XPO更多承担前瞻展示；三是除了可插拔方式继续上量，NPO（近封装）、CPO（共封装）加速预演；在NPO技术加速落地的同时，CPO技术持续进阶。CPO产品正呈现从技术验证走向规模化量产的趋势；四是交付周期和良率取代“能否做出来”，成为目前产业链最为关注的话题。

①万里眼新发布110GHz矢量网络分析仪、1.6T L1—L3网络测试仪、国内首款90GHz光调制分析仪，推出覆盖光通信产业全链条九大测试解决方案；
②刘桑认为，国产高端仪器走向市场，最大的门槛不是参数而是信任。国产厂商的破局路径就是让产品真正做到“好用、易用、客户愿意用”。

财联社9月10日电，湖北省人民政府印发《数字湖北建设“十五五”规划》。规划指出，强化数智领域关键技术攻关。围绕光通信、高端芯片、北斗高精度定位、通导遥一体化、物联网、异构算力调度、多模态人工智能、数据可信流通等开展集中攻关，推进人工智能、具身智能、量子科技、脑机接口、6G等前沿方向原始创新。推进通用大模型迭代优化和轻量化适配，聚焦工业、文旅、水利、应急等领域打造行业模型。提升自主可控安全保障水平。依托东湖科学城、光谷科创大走廊、国家存储器基地，围绕存算一体、算力芯片、操作系统、数据库、中间件等开展自主安全计算关键技术攻关，强化底层技术研发。推进自主安全计算在政务、金融、能源、重点产业试点应用。构建产学研用深度融合创新生态。围绕光电子信息、智能网联汽车、6G、量子科技等方向建设高水平科研平台和人才基地。布局数智领域概念验证中心，争创国家人工智能应用中试基地。支持建设产教融合平台，加快布局具身智能、数据科学与工程等学科专业，支持职业院校加强培养数字技能人才。创新科技金融模式和产品，引导社会资本投向早期数智科技项目。

财联社9月9日电，美股光通信板块盘初走高，Lumentum、Coherent涨超3%，康宁、迈威尔科技涨超2%。

《科创板日报》9日讯，近日，OpenAI正式发布GPT-6 Astra。中国银河证券表示，Astra的发布再次验证了前沿模型训练仍处在超大集群化、重资本化、强互联依赖的扩张通道中。进一步拆解，最直接受益的是800G/1.6T/未来3.2T高速光模块链条，训练集群GPU数量和单GPU附着光连接数同步提升，且网络速率正从400G/800G快速迁移至1.6T成为2026年后主流增量；其次受益的是G.654.E、G.657.A2、高端多模/特种光纤及预制棒环节，因为AI数据中心与DCI场景对低损耗、高密度布线和高可靠性的要求显著高于传统数据中心，推动行业从运营商周期切换到AI超级周期。

财联社9月8日电，高通与亚马逊达成协议，共同建设人工智能数据中心基础设施，将合作开发高达1.6T的光互联解决方案。高通科技与亚马逊还将合作开发高性能光连接解决方案，以支持AI基础设施日益增长的规模和带宽需求。此次合作将利用高通技术先进的SerDes和光DSP技术。作为扩大合作的一部分，高通科技计划加深对AWS AI基础设施（包括亚马逊Bedrock）的应用，用于电子设计自动化（EDA）工作负载，目标是缩短芯片设计周期。

高通公司总裁兼首席执行官Cristiano Amon表示：“随着AI需求的加速，数据中心基础设施将需要在计算和连接技术上取得进步，以实现更高效的性能。”“高通很高兴与AWS合作，打造定制硅片和连接解决方案，凭借数十年在先进处理和节能计算领域的领导力，推动突破性性能，推动下一代AI基础设施的发展。”

AWS副总裁Prasad Kalyanaraman表示：“与高通科技的合作建立在坚实的合作伙伴基础上，体现了我们共同推动可能性边界的承诺。”“通过共同开发定制硅片和先进连接技术，我们为客户提供更高性能、更高效且更具成本效益的基础设施。”

《科创板日报》7日讯，CPO设备迎来缺货潮。全球第二大滚珠螺杆制造商上银集团透露，随着硅光商业化进程加速，相关封测设备需求爆发，部分关键设备与精密零部件供不应求。国际客户接连追加订单，拉货潮由设备端向精密传动、定位平台蔓延。除了上银之外，大银、直得、罗升、高明铁、东佑达等相关设备厂目前也都传出产能满载，必须加紧赶工才能满足客户需求。

①随着硅光商业化进程加速，相关封测设备需求爆发，部分关键设备与精密零部件供不应求。
②多家设备厂产能满载，必须加紧赶工才能满足客户需求。

财联社9月7日电，工业和信息化部印发《信息通信行业发展“十五五”规划》。其中提到，加快5G-A/6G设备攻关。持续推进5G-A产品研发，重点面向6G沉浸式通信、通智融合、通感融合、NTN等场景，开展核心网、基站、芯片和终端等产品研发，推进核心器件及高端仪器仪表攻关。推动大容量高带宽光通信设备研发。重点打造1.6Tb/s光传输系统、200G-PON光接入系统、空芯光纤光缆等超大容量全光承载产品，加快100G及以上高速星间、星地光通信设备研发。推动数据通信设备提质升级。突破高性能网络转发交换、高端网络处理器等技术，深化IPv6协议扩展与大规模高动态组网协议技术攻关，研发具备AI能力的路由器交换机、安全设备以及网络智能管控系统等。结合网络大模型与智能体等技术，提升IP网络承载效率和运维智能化水平。

财联社9月7日电，工业和信息化部印发《信息通信行业发展“十五五”规划》。其中提到，加强关键核心技术攻关。强化创新引领，加快6G核心技术研发攻关，持续开展6G技术试验。加强超高速大容量光传输、光接入、海缆光通信技术研发，加快空芯光纤等新型光纤技术研发及应用，开展车载光通信、工控光网络等行业融合应用技术研究。加强数据通信技术创新，攻克IP广域无损传输、流级负载均衡等技术。推进入算、算网资源感知等算力传输通道技术研发。加强星地高效传输、星间组网和路由等卫星通信关键技术攻关。加快光电融合、量子加密与信息通信网络融合等交叉融合领域前沿技术布局。

财联社9月2日电，德意志银行指出，AI时代光网络业务硬件公司有望成为最大赢家，该行将为连接数据中心生产光学元件和激光器的Coherent、Lumentum列为“最有信心”的投资标的。

①AI算力与光通信需求的持续放量，成为拉动多数企业增长的核心引擎，行业整体呈现“头部爆发、腰部承压、尾部分化”的格局；
②嘉元科技、生益电子、南亚新材、联讯仪器、思瑞浦、杰普特、博众精工、威腾电气8家企业同时登上四大榜单，其共性在于深度嵌入AI算力的核心增量环节。

国盛通信团队研报称，中际旭创、新易盛两家头部光模块厂商合计潜在可交付模块数超过2800万只，充裕的在手储备为下半年及明年的持续出货提供了坚实的物料保障，也进一步验证了行业高景气度下头部公司的交付确定性。

①光芯片龙头源杰科技今日披露半年报，公司拟向全体股东每10股派发现金红利10元（含税）。
②源杰科技2026年第二季度实现归母净利润4.28亿元，环比增长138.35%，创下单季度历史新高。
③截至今日收盘，源杰科技报1538.35元/股，股价仅次于联讯仪器，系A股第二高价股。

①尽管公司业绩表现超出市场预期，并上调了对2027财年和2028财年的业绩预期，但仍没有满足市场对其的超高期待；
②令市场失望的是，尽管公司与谷歌签署了一项重要的新AI芯片协议，但迈威尔科技公司仍未能显著提升其长期收入预期，这公司股价盘后下跌7.8%。