这家银行是稀缺的受益海外加息潮的企业，随着本轮全球加息潮，息差水平有望提振，当前具备全球化基因，“确定性溢价+红利资产”属性明确。

这家算力租赁服务商经营实现跨越式反转，在手5年期算力长期框架订单规模超160亿元，首批交付于8月份完成起租。

AI拉动功率、存储、SoC测试机需求非线性增长，这家公司功率测试基本盘稳固，第三代半导体放量巩固全球第二地位，客户涵盖安森美、通富微电、华天科技等头部企业，并以此背书切入AI SoC+存储测试机打开第二曲线。

①节前赔率有所提升；②罗氏宣布建设自主化AI实验室，自研AI工具有望在2026年底前参与80%的研发管线组合决策，AI4S新范式持续落地；③今日全市场机构研报共发布167篇，五粮液、戈碧迦评级得到上调，14家公司获得首度覆盖，其中宁夏建材、鸿仕达获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，中天科技首次上榜，前五名依次为润泽科技>南方乳业>川仪股份>中天科技>汇川技术。

①这家玻璃基板相关设备可应用高端SIP和算力芯片封装等领域，当前已成功交付客户，新成长空间有望打开；②创新药研发外包率70%的CXO环节，这家公司上半年新签订单超170%支撑收入高增，自有实验猴种群与股东猴场构筑壁垒。

这家MEMS传感器制造商压力类产品成为第一大品类，公司与合作伙伴设立半导体子公司，设备已陆续进场。

①英伟达加码玻璃基板，分析师强call公司成功切入玻璃载板新赛道，上半年业绩已出现拐点，后续有望进一步向新材料平台扩张；
            ②这家公司向主动不动产资管平台战略转型，轻资产商业运营获得稳健现金流，千亿存量商业资产盘活路径清晰且逐步落地。

近日，阿里巴巴在近期云栖大会上表示将全力投入AI基础设施建设，国产液冷供应商有望充分受益资本开支周期，分析师看好公司已取得国内头部互联网及组装厂订单，并正式入驻英伟达MGX官方整机柜生态体系，从三季度开始随着订单规模提升、产能利用率持续上行、生产良率优化等进展，规模效应将逐步显现。

未来3-5年将是晶圆代工行业景气周期，这家公司对代工价格进行上调，扩产产能预计四季度开始逐步释放。

AI数据中心供配电走向预制化，这家变频器细分龙头凭借PTU切入数据中心供配电，新品发布两个月即斩获亿元订单，显示产品在下游具备较强的需求匹配度，同时下半年旺季利润表现有望修复，为第二曲线成长提供稳定基本盘。

①加息周期中的韧性企业；②AI Agent安全事件持续升级，“AI攻击+AI防御”双向驱动下，安全预算有望持续提升，AI分析师看好安全或成为AI产业中高确定性的应用场景；③今日全市场机构研报共发布208篇，华夏银行、奕瑞科技评级得到上调，16家公司获得首度覆盖，其中华鲁恒升等7股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，川仪股份荣登榜首，前五名依次为川仪股份>南方乳业>莫森泰克>老板电器>汇川技术。

①金刚石加速进入芯片散热与PCB加工两大环节，这家公司金刚石微钻已进头部PCB厂测试，散热衬底卡位AI芯片近端传热；②新国标驱动“真空绝热板“需求起量，这家公司位居行业龙一、卡位渗透率不足5%的百亿市场，另有真空玻璃与多元应用逐级兑现。

这家公司光刻胶树脂产品覆盖A/K型，重点发力KrF高端树脂，实现规模化生产、吨级稳定出货，已提前规划完成500吨光刻胶树脂产能储备。

①这个能源行业当前具备资源价格上涨+业绩环比高增等预期，旺季即将来临，分析师梳理三条主线；
            ②受益端侧AI、机器人与汽车电子共振，公司芯片产品迎来黄金发展期，且客户涵盖国内外一线品牌，盈利增长具备多点支撑。

市场对黄酒产业发展及复兴没有强预期，但伴随经济结构转型及人口代际更替，酒水消费场景重塑，高度烈酒、进口酒精饮品份额或将转化为黄酒需求。分析师看好公司不仅是黄酒行业国资龙头，且改革成效已在报表端初步兑现，经营质量有望逐步提升。

这家半导体零部件供应商在手订单增长超八成创历史新高，下半年前期扩建产能稳步释放，陶瓷加热器产品进入量产准备阶段。

公司是稀缺的功能材料平台型企业，传统业务稳步增长，金属粉体业务正在逐步验证与释放，下游受益MLCC等高景气主线，打造新成长曲线。

①国庆假期的“季节效应”；②SOFC渗透率提升的三重驱动正在形成，BE推出Power Connect方案或将进一步加速降本进程，且非AI需求潜力仍被低估；③今日全市场机构研报共发布250篇，东芯股份评级得到上调，16家公司获得首度覆盖，其中爱旭股份等4股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，川仪股份首次上榜，前五名依次为老板电器>南方乳业>莫森泰克>川仪股份>汇川技术。

①燃气轮机"控制大脑"从“0到1”突破，这家公司工业AI落地四大智能体赋能智能发电，AI浪潮下走向从试点走向规模化；②周策略：假期效益导致市场轮动加快，全球AI周期的逻辑仍在强化。
            

①“湿实验”正在成为AI制药时代核心资产，分析师强call公司精准把握行业对高质量数据的规模化需求，叠加本月新平台正式发布，加速赋能AI新药研发；
            ②重组转型成为算力枢纽城市唯一绿电上市公司，这家国资新能源平台去年起已进入业绩释放期，叠加集团储备装机丰富，内生外延共筑成长空间。

①厄尔尼诺催化豆粕价格上行，这家公司生物发酵饲料提价预期+产能增长形成共振，跨界光电芯片封装打开科技新曲线；②供给侧监管持续+行业提价，这家公司不单行业β向上，还有AI赋能降本增效、第二增长曲线、股东回报增长等看点。

①AI算力扩容倒逼PCB工艺升级，依托机构调研挖掘公司基本面变化，这家PCB制造商三季度大涨94%；
            ②测试测量仪器国产化提速，光测赛道迎来扩容机遇！这家本土仪器龙头夯实主业+海外产能落地，掘金光测蓝海机遇；
            ③AI算力带动覆铜板量价齐升，高端板材供给结构性紧缺！记者一线调研联动编辑深度研判，挖掘高端基材厂商大涨74%；
            ④通信设备22.95%区间表现领跑+通用设备15.73%短期弹性居首，依托深度产业追踪，多维把握硬科技兑现价值；
            ⑤产业洞察是把握轮动行情的压舱石！看王牌资讯动态适配市场环境，兼顾短期催化与中长期产业机遇。

9月23日，公司四代芯片均一次流片成功、万卡推理集群落地。分析师看好公司深度合作互联网头部客户，核心技术分别对标英伟达TensorCore加速计算单元和NVLink卡间互联技术，在大模型算力需求增长和本土替代趋势下有望充分受益。

这家公司电子材料业务订单持续释放，产品批量供货国内头部覆铜板企业，三季度出货量明显增加。

TGV激光设备+CPO/FAU加工+高端PCB设备，这家公司多个激光精密加工产品线进入客户验证阶段，并实现成套订单落地与客户复购需求，前瞻卡位先进封装、新型显示及化合物半导体领域。

①AI主线震荡期的逻辑再审视；②美股IonQ大涨，量子纠错解码器获突破，有望为商业规模容错量子计算提供支撑，量子科技产业预期进一步升温；③今日全市场机构研报共发布117篇，登康口腔评级得到上调，11家公司获得首度覆盖，其中TCL科技、中恒电气获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，潍柴动力首次上榜，前五名依次为老板电器>宇特光电>莫森泰克>敷尔佳>潍柴动力。

①这家被低估的AI PCB公司迎来重要拐点，高端产品今年出货翻倍+明后年提升至50%以上，追加的高阶HDI产能有望逐步投产；
            ②玻璃基板成为确定性演进方向，分析师强call公司有望对标京东方入局，且市场对该业务几乎未给予定价，后续任一里程碑均构成纯粹的预期增量。

这家公司上半年大数据及AI算力领域新增订单增长近350%，设备交付收入确认等通常集中在下半年，旗下MLCC设备子公司覆盖超过50%价值量的MLCC核心制程设备。

①数据中心用陶瓷混压PCB市场未来5年有望迎来30倍市场扩容，这家公司具备稀缺的陶瓷板生产能力，下半年业绩有望环比大幅加速；②MLCC涨价潮蔓延叠加国产化提速，这家公司核心耗材量价齐升，并购切入光刻机供应链打造第二引擎。

公司立足抗肿瘤与抗感染两大赛道，构建“1+3+N”梯次化管线体系，全球首个针对某特定菌具有广谱抗菌活性的药品预计将于2026年上市，后续3款抗肿瘤创新药预计将于2027年至2028年陆续实现上市，有望进入研发驱动、BD和销售的一体化增长阶段。

这家激光设备制造商上半年在手订单规模约200亿元，创自上市以来新高，AI算力一体化制造解决方案已有订单落地。

临床CRO需求逐步复苏，这家公司订单充沛且新签价格企稳，过去20年累计为中国61%的已上市1类新药研发提供了服务，同时自研AI大模型平台已投入商用全面赋能临床提效，全球化布局与CGT新规打开长期空间。

①假期效益渐显，市场轮动加快；②玻璃基板产业验证加速，当前综合良率处于75%-85%量产关键阶段，同时康宁宣布对日元计价显示玻璃基板产品提价15%，或为新技术方向投入提供支撑；③今日全市场机构研报共发布127篇，钛能化学、中文在线有望迎来拐点，12家公司获得首度覆盖，其中泰坦股份等3股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，金诚信首次上榜，前五名依次为匠心家居>宇特光电>老板电器>金诚信>安达股份。

①这家新材料公司下游包括半导体靶材、算力硬件材料、重型燃气轮机等，且具备上游资源保障，定增项目释放有望迎来新一轮高景气周期；
            ②骑行运动盛行+电助力市场成熟，分析师强call公司客户资源禀赋筑牢发展底座，叠加产品升级破局，在手订单单价高于售价。

这家OLED有机材料供应商盈利水平环比改善，多款产品量产供货京东方8.6代AMOLED产线，公司Q布项目进度加速，预计下半年实现全面封顶。

①Agent任务开启CPU“黄金时代”，这家公司实现技术共享与市场联动切入头部互联网客户，稳居国内一线龙头地位；②海外厂商订单排产已至2029年，高端“电子布织机”成为电子基材产业链刚性瓶颈，这家公司积极研发已收获设备采购合同。

记者调研该行业头部公司发现，今年行业景气度及收入持续攀升，AI应用在业内的渗透率达80%以上，不仅成为重要的降本增效工具，更是放大爆款盈利能力的核心，高增长确认周期Q3迎来业绩集中兑现。

打造光模块“PCB+元器件+解决方案”差异化优势，这家公司推动1.6T光模块PCB量产，陶瓷衬板切入光模块温控领域，关键设备计划于2026年第三季度起陆续到货安装，届时mSAP工艺产能有望得到有效扩充。

这家公司通过外延并购正式切入半导体精密加工领域，聚焦AI及硅光领域微纳加工业务，相关技术已导入800G/1.6T光模块产线。

公司上周公告拟以自有资金超6亿元增资液冷相关全资子公司，资金主要用于完善业务布局、用于扩产和研发。分析师看好公司主业与液冷技术同源，目前下游客户需求旺盛，规划年产值20亿元，已实现出货，后续随着公司产能投产，2027年有望维持高开工率，并快速放量。

①未来一个月反弹有望延续；②AI PCB量价双增叠加传统涨价，中长期行业供需紧张或延续，分析师认为此前传统业务占比较高的公司，下半年有望迎来业绩反转；③今日全市场机构研报共发布211篇，贝泰妮评级得到上调，9家公司获得首度覆盖，其中恒力石化获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，凌云光首次上榜，前五名依次为匠心家居>宇特光电>凌云光>航宇科技>安达股份。

①AI的强劲需求已传导到上游设备环节，公司成熟业务基本盘稳步增长，叠加新产品逐步贡献增量，分析师大幅上调未来两年盈利预测；
            ②算力架构变革打开铜需求新增量，分析师强call公司受益高端品类占比提升、单位加工费上行，正从周期股向成长制造股重估。

这家公司芯片电感业务面向AI服务器、数据中心等高算力场景，承担GPU、CPU、ASIC芯片供电功能，部分料号完成客户验证并进入批量交付阶段。

①这家创新药公司专注于肿瘤靶向药研发，已有产品持续放量，在研管线潜力可期、BD引入全球首创ADC产品；②钨资源带动刀具供需结构变革，这家小巨人卡位精密加工“卖铲人”，跟随头部企业“低价库存+提价”兑现利润弹性。

地缘冲突频发导致航运供应链涨价，这家小市值、高弹性的船公司积极打造第二成长曲线，新投入的增量航线运价大涨近3倍，后续还有多艘船投入运营。

这家公司光通信业务营收占比超七成，量产产线处于满产状态，MPO等产品越南基地完成扩产，国内外产能合计约2亿元/月。

AI需求拉动功率半导体并挤占8英寸成熟制程产能，供给端台积电、三星削减8英寸产能，这家公司14万片月产能填补行业供需缺口，自有产品业务有望受益，同时布局MEMS、光芯片、存储制造。

①趁胜追击双创拐点；②OCS（光路交换机）WSS高端液晶材料附加值有望抬升，国内液晶材料企业已在WSS等领域展开布局，算力集群扩张打开光交换增量空间；③今日全市场机构研报共发布281篇，潮宏基评级得到上调，20家公司获得首度覆盖，其中新宙邦等3股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，宇特光电首次上榜，前五名依次为恺英网络>匠心家居>宇特光电>潍柴动力>安达股份。

①已成为北美大客户核心供应商，分析师强call公司折叠屏新项目打开精密制造成长空间，并加速布局AI服务器液冷，打开第二成长曲线；
            ②周策略：反弹窗口来临，科技小盘、主题或占优。

①创新药BD带动上游模式动物+临床前CRO需求，这家公司已与强生、默克、吉利德、百济神州等头部药企合作，管线转化收入具有较大弹性；②受益AI+半导体+电解液量价齐升，这家精细化学品龙头三大业务协同共振，上半年业绩已实现翻倍增长。

①AI挤占产能导致MLCC供需趋紧，这家公司650亿颗/月产能承接涨价弹性，SOFC隔膜片绑定Bloom Energy打开百亿空间；②这家公司深度布局北美数据中心最具潜力的主电源SOFC，核心产品均具备全球竞争力，当前可比估值低于同业。

①3日飙升20%+！国内外医药产业链全面升级，这家创新药“卖铲者”，能否持续吃尽生物药创新红利？（解读）；②业绩反转在即！机器人业务迎破局+主业温和复苏，该精密结构件“领头羊”4日2板；③跨越概念验证阶段，AI制药商业化窗口打开，哪些公司值得重视？王牌自营抢先梳理产业链+人气标杆大涨32%。

半导体“去胶+RTP+刻蚀”三箭齐发，这家公司客户覆盖存储芯片、逻辑电路头部厂商，干法去胶与RTP全球市占率前二，刻蚀设备有望迎来从0到1放量，供应链本土化打开盈利与估值空间。

端侧AI芯片持续放量驱动这家底层芯片平台核心供应商业绩创下历史同期新高，公司前瞻性布局端侧AI全栈技术，多款搭载公司芯片的终端硬件产品接入WorkBuddy云端生态。

当前全球生物医药投融资回暖，国内创新药BD出海，这个后周期细分“卖铲者”当前订单爆发，业内多家公司同比新增50-100%，记者沟通业内人士发现，下半年随着高毛利订单进入交付周期，盈利能力有望持续提升。

这个新材料行业下游包括SOFC、MLCC、光纤陶瓷插芯等领域，上游矿端收缩明显，国内产业链加速形成，分析师看好有望迎来类似“六氟化钨”时刻。

①美伊博弈临近拐点；②快递9月上旬拉开涨价序幕，反内卷深化叠加旺季提价，行业盈利与估值修复逻辑有望共振；③今日全市场机构研报共发布148篇，新乳业、奥普特评级得到上调，17家公司获得首度覆盖，其中贝达药业获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，匠心家居首次上榜，前五名依次为恺英网络>匠心家居>银轮股份>凯达重工>九号公司。

①这家小市值PCB公司高附加值产品占比提升，已完成800G、1.6T光模块专用PCB开发与小批量交付，mSAP等产线即将导入；②机器人关节模组+车用滚珠丝杠产业化提速，这家公司新实控人深耕精密传动领域，产业资源助力公司切入丝杠赛道。

这家光纤涂料供应商在紫外固化涂料产品方面拥有自主合成树脂能力，公司保偏光纤涂覆树脂已向大型厂商实现批量供应。

①已构建起自有+独家代理的户外品牌王国，公司还依托“赛事赋能品牌、品牌赋能赛事”的双向驱动模式，全渠道协同打开成长空间；
            ②这个农牧行业经过多年底部后供需逐步反转，最新数据显示8月去化出清加速，明后年或迎来景气周期。

卡位CPO/NPO多波长外置激光源，这家公司携手ASILUX直击AI算力集群痛点，MPO通过Senko体系认证并延伸有源互联模块，同时FAU产线生产直通率逐步上升，MPO+FAU双轮驱动趋势逐步形成。

这家半导体核心零部件制造商新客户逐步导入放量，上半年产能利用率超100%，子公司通过客户验厂，下半年将释放产能。

公司起家于显示行业，投资近百亿元坚定转型，机构保守预测2030年终端应用将达到200亿美元，公司成功完成中试，已向相关客户送样相关样品，9月底前有望实现产线的产品点亮，预计产线峰值收入超110亿，净利润贡献达到18亿元，是公司去年全年净利润的8倍。

①全球大类资产可能的3条路径；②创新药投融资回暖与CXO订单兑现共振，外包渗透率与单项目价值量同步提升，分析师看好板块有望延续景气上行趋势；③今日全市场机构研报共发布115篇，长芯博创评级得到上调，11家公司获得首度覆盖，其中华海药业、豪威集团获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，银轮股份首次上榜，前五名依次为稳健医疗>汇川技术>恺英网络>银轮股份>九号公司。

①半导体光刻+光模块+OCS光互连，这家公司卡位机器视觉全栈能力，向半导体、AI服务器持续拓展，第二增长曲线渐显；②PCB电镀添加剂受益HDI板工艺升级，这家公司具备材料配套能力，并向半导体+玻璃基板TGV金属化延伸。

这家公司是行业内具备AI算力设备全链条生产能力的头部供应商之一，建成液冷电力母排等产品精密加工生产线，下半年陆续转入量产交付阶段。

①这家公司的半导体先进封装材料业务开始放量，部分应用于高算力芯片散热、存储领域并海外客户，新品导入进程持续提速；
            ②有望成为高性能液冷方案中的最优配置，公司产品成功入选省级装备名单且千台产能达产在即，叠加在PCB环节的布局，或率先受益于需求起量。

公司核心产品价格从年初1.3万/吨的上涨至1.9万/吨，涨幅近50%，带动上半年业绩表现亮眼。同时受稀土出口管制政策影响，海外龙头面临原料断供风险，分析师看好公司承接海外订单转移，业绩弹性有望释放。

这家半导体材料供应商先进制程电镀液产品持续放量增长，正构建光刻胶全场景产业化覆盖能力。

当前国内医药产业处于“仿制为主”向“创新引领”的时代浪潮，这家公司作为平台型创新输出企业赋能下游企业并提供技术支持与服务，作为“卖铲者”有望受益本轮生物药创新大潮。

①中段震荡收敛期的市场特征；②欧洲+国内订单共振叠，海风板块估值修复有望开启，分析师预计2027年行业有望或迎招标高峰，2028-30年进入装机高峰；③今日全市场机构研报共发布181篇，盾安环境评级被下调，7家公司获得首度覆盖，其中新凤鸣获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，桐昆股份首次上榜，前五名依次为三一重工>海天味业>春风动力>桐昆股份>天融信。

①AI服务器功率攀升催化800V HVDC/SST落地，这家公司切入AIDC全链路电源测试打开新增量，MW级测试平台已建成；②这家公司卡位创新药前中后端关键环节，已经形成“研发—放大—商业化”能力，管线后移有望驱动收入放量。

半导体行业景气度回升，这家半导体零部件供应商在手订单加速转化为营业收入, 静电卡盘等产品完成头部设备厂商验证。

①先后布局半导体量测+光模块设备赛道，且客户覆盖中芯国际和台积电，分析师强call公司手握海量超募资金与产业基金弹药，具备向硬科技延伸的长期发展空间；
            ②这个稀有金属下游需求主要为电子靶材、燃气轮机等高景气方向，当前新增供给严重不足，价格中枢有望持续上移.

AI光纤与SiC扩产催生高端热场需求，这家公司具备一体化生产能力，光纤头部客户验证落地、半导体领域验证顺利，目前行业主要依赖海外供应商，且日本相关企业自2009年以来扩产缓慢，国产化替代有望加速。

这家硅基材料制造商硅烷偶联剂产品持续放量，公司新建12万吨氢氧化钾项目产能完全释放，氢氧化钾产品产量增长超四成。

三星电机正与高通共同开发用于AI芯片先进封装的“有机桥”技术，但由于大多数芯片布线密度较高，但PCB的布线密度不高，芯片不能和PCB直接互连，因此需要载板这一“桥梁”产品。公司现阶段相关载板高层数及大尺寸产品占比不断提升，关键客户导入持续推进，已在技术能力、产能规模和产品良率层面做好充分的量产准备。

①美联储加息与美债利率四象限组合下的资产表现；②陶瓷基板迎AI服务器新增需求，TEC制冷片与PCB-陶瓷基板两大环节成为行业核心增量，具备客户导入优势的企业有望受益；③今日全市场机构研报共发布220篇，江山欧派、华旺科技评级被下调，12家公司获得首度覆盖，其中九号公司获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，春风动力首次上榜，前五名依次为三一重工>天融信>海天味业>伯特利>春风动力。

①AI developing接棒AI coding，这家公司手握“设计工具+元器件仓+工厂”稀缺闭环，承接PCB等硬件设计生产需求；②这家半导体材料公司受益于国内先进封装+先进制程带来扩张潮，核心产品已经开始批量供货。

这家公司深耕分析色谱和工业纯化两大业务，核心纯化填料产品持续批量续签，公司深度参与多款在研GLP-1类似药项目开发，实现从商业化量产配套到创新药临床全周期全覆盖。

①依托高度同源的精密制造基础，分析师强call公司机器人业务迎来破局时刻，叠加消费电子主业温和复苏，今年起业绩有望实现显著反转；
            ②二季度环比上涨77%，分析师认为需求周期上行叠加运力低增长，看好行业高景气有望到2027年，有望带动相关公司业绩高增长。

AI算力催化高多层PCB与光模块检测需求，这家公司拟切入“晶圆+芯片+器件”全测试流程，光芯片老化测试构筑第二增长极，X射线检测设备已在头部服务器厂商+PCB制造商产线落地应用。

这家覆铜板材料供应商M6~M8高端材料实现批量供货，完成行业最高等级M10产品开发，公司半导体封装载板材料三星DRAM项目启动评估。

近期MLCC全球龙头村田宣布启动产品线优化，这家公司MLCC业务实现上游精细材料自研自产，有望受益于新一轮涨价周期，叠加卫星终端配套、端侧AI等其他高景气赛道产品，年营收有望达200亿。

①美联储加息，A股如何走；②村田官方通知停产MLCC部分料号以填补AI超高容缺口，若后续日韩厂商转产进一步落地，国产放量与涨价空间有望同步打开；③今日全市场机构研报共发布381篇，力盛体育评级被下调，10家公司获得首度覆盖，其中光智科技等4股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，巨化股份首次上榜，前五名依次为三一重工>天融信>海天味业>长江电力>巨化股份。

①英伟达Rubin液冷切换不锈钢波纹管，这家公司卡位核心管路，dimm冷板与光模块波纹管拓品类，或将率先受益Rubin量产；②周策略：加息“靴子”落地A股或迎反攻行情，但全球资产配置环境仍偏向于中期压制。

①1.6T今年站上了“C位”，分析师认为光模块每一次技术迭代均带来设备的重新升级需求，公司已提前卡位3.2T相关产品，长期成长空间有望超出市场预期；
            ②携手比秦淮数据运营规模更大的数据集团，公司刚刚披露两项“对外投资”+一项“参股增资”，首期投资标的定位京津冀枢纽节点核心数据中心。

①AI算力金属之王，这家公司是多品种稀散金属全球龙头，磷化铟衬底业务明年有望上台阶；②半导体MFC全球紧缺、压电陶瓷已成为扩产瓶颈，这家公司有望率先承接国产化订单。

①机构密集调研释放重要信号！Ta高端耗材主业稳步增长+芯片热管理新赛道验证推进，4日大涨24%；
            ②AI算力浪潮带动测试升级，MEMS探针卡景气上行！这家国产龙头高端化转型收获量价双重机遇；
            ③库存见底+产能紧缺，MLCC开启跨年涨价周期！前瞻梳理行业逻辑，龙头公司逆势涨停。

美联储加息预期之下，稳定类型公用事业行业关注度提升，这家公司水电+火电业务双引擎驱动，水电资产逐步投产有望带来估值上行，且分红具备不低于60%承诺。

头部CSP厂商快速加大AI资本开支，这家智能硬件ODM服务商预计下半年数据业务营收达到上半年的两倍以上，全年突破600亿元，超节点产品三季度开始批量出货。

本周，高盛在最新全球光模块报告中大幅上调行业预测。据机构预测，技术演进推动利润重分配，增量利润优先向上游光芯片等接近性能瓶颈的环节迁移。今年7月获得A、B客户两笔合计10亿元+订单，正扩充产能以匹配订单，若按计划履约，光芯片有望成为新增利润来源，产能爬坡的速度、批量的良率和客户的验收节奏，将决定订单收入确认与毛利释放的快慢。

①全球货币政策正进入紧缩共振的关键窗口；②造船行业迎订单与价格共振，1-8月全球累计接单已超2025年全年，头部船厂排期基本已至2030年，同时钢材价格走低，进一步强化盈利能力；③今日全市场机构研报共发布120篇，妙可蓝多、兆易创新评级得到上调，19家公司获得首度覆盖，其中嘉立创等4股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，水羊股份首次上榜，前五名依次为徐工机械>丸美生物>三一重工>水羊股份>华电国际。

①AIPCB需求高增长，公司高阶HDI工厂建设顺利，下半年扩产项目产能逐渐爬坡，全年业绩有望实现较快增长；
            ②厄尔尼诺或催化白糖价格上涨，这家公司在新型甜味剂增长弹性赛道率先实现大规模量产，全部聚焦高端附加值产品及高毛利海外市场。

这家半导体零部件供应商在手订单增长超80%，创历史新高，公司参与龙头客户金属加热器本土化的定型、研发和量产全过程。

①“泛半导体洗净+覆铜陶瓷载板”双赛道布局，这家公司已覆盖中芯国际、台积电、英特尔等国内外晶圆客户，还受益于高速光模块温控与精密封装需求；②近期油气政策推动“非常规气”与“煤层气”权重持续抬升，这家公司迎项目上产+补贴提升双重弹性，量增降本打开成长新曲线。

据DeepSeek官网消息，计划于9月10日前后正式发布V4.1Flash模型。国内外大模型密集更新，技术迭代与场景落地并行推进。分析师看好公司是算力全栈服务商，受益算力需求爆发，上半年业绩增长亮眼，并且三大板块业务协同发展，具备中长期成长性。

红外芯片像元尺寸向小尺寸快速演进，这家公司完成8μm系列产品量产导入，单季盈利创历史新高。

核心产品具备25%-54%潜在涨价弹性，这家公司新项目投产后产能有望增长74%，并依托生物质能力跨界布局AI算力场景，构建“生物质能发电—绿色智算中心”闭环，另有合成生物产品已获美国FDA市场准入许可。