①澳门、珠海等多地相继出台补贴政策，这一细分或将成为又一主流补贴对象，且政策推出预期较快力度较大，这家公司针对儿童提高免疫力开发了“初乳”产品； ②华为云上线“核弹级产品”，CloudMatrix384或将彻底终结算力焦虑，分析师看好伴随硬件性能提升与软件架构迭代，国产AI算力芯片需求有望加速增长，这家模拟芯片大厂获华为哈勃持股； ③海外映射：Palantir涨超4%，北约表示已购买该公司基于人工智能的Maven智能系统。
①京东设立2000亿元专项采购资金，启动出口转内销扶持计划，机构看好这一计划有望为外贸企业提供了新的发展机遇，这家公司在京东商城拥有多个自有电商和旗下门店； ②美国宣布部分商品免征“对等关税”，分析师看好果链的成长逻辑并未改变且有望迎来修复，这家公司针对终端苹果品牌的收入占比近70%； ③海外映射：小鹏汽车涨11.3%，中欧双方团队就电动车谈判开始接触，中国车企入欧加速破局。
①安全边际叠加消费复苏，农业板块热度高企，细分养殖方向焦点公司3日最高涨超28%； ②受到国际经贸关系及相关政策的催化，统一大市场概念站上风口，栏目持续追踪解读，人气公司梳理后司连续2日收获20cm涨停。
①东盟国家召开财长和央行行长会议，共促经济韧性与可持续发展！《中国—东盟经贸合作报告》显示双方已互为最大贸易伙伴，这家公司持有东盟信息港股份； ②将适度减少美国影片进口数量，分析师看好影片被视为“新形势下的主旋律”，有望刺激消费并持续强化文化自信，这家公司拥有60个经典IP开发运营权； ③海外映射：美股AI医药开发概念股盘后上涨，FDA放弃动物试验原则。
①参展企业首次突破3万家！第137届广交会举行在即，机构看好物流是实体经济的“筋络”，这家公司的航运网络覆盖全国25个沿海主要港口与超过50个内河港口； ②12部门发文大力发展体育旅游产业，分析师强call这一新型消费仍有较大增长空间，这家公司领军国内户外用品市场并经营多个冰雪项目； ③海外映射：特朗普表示，已授权对不采取报复行动的国家实施90天的关税暂停。
①中欧班列开行已累计突破10万列，一季度持续增长，2024年中欧双边贸易额已超7300亿欧元，这家公司铁运业务以中欧班列为主并积极开拓欧洲地区的网点建设； ②全力支持央企控股上市公司不断加大增持回购力度！中国电子集团率先宣布回购+增持，并加速科技并购重组，这家集团旗下上市公司的控股股东拟以1~2亿元增持股份； ③海外映射：美股皮博迪能源9.07%，特朗普签署行政令，推进煤炭项目开采。
①加快建设国家粮食安全产业带！中共中央、国务院要求深入实施粮油等主要作物大面积单产提升行动，生物育种产业化应用区域范围有望持续扩大，这家公司位列年度商品种子销售总额第4位； ②杜邦被施行反垄断调查，有望加速离子交换树脂本土替代进程，这家公司产品性能也已达到与国外领先品牌相当的水平； ③海外映射：纳指收涨0.1%终结两连跌，交易员完全定价美联储2025年将降息五次。
①特朗普宣布将再给予TikTok禁令75天宽限期！机构称若在美困境得到缓和，TikTok用户数及商业化有望持续高增趋势，这家公司投资参股的品牌入驻TikTok Series并成为该平台的首批内容合作伙伴； ②商务部率先发布《出口管制》，分析师强call这个金属品类后续价格表现或类比锑，这家公司产品被全球前十大相关生产商采用； ③海外映射：耐克等美股零售商均涨逾3%，特朗普宣称与越南进行了富有成效的通话，对方希望把自己的关税降至零。
①“深海科技”赛道IPO上新！声呐厂商海底鹰启动辅导，机构预计未来深海资源开发效率将大大提升，这家公司产品主要应用于国家特种电子信息行业声纳装备领域； ②任天堂将于6月5日发布新款switch2游戏机，这一零部件细节或为新变量，这家公司拥有相关专利，或为二代产品供应商； ③海外映射：特朗普宣布实施“对等关税”措施，但将钢、铝、铜、金排除在对等关税之外。
①激光雷达龙头CEO称板块有望在2026年实现盈利，分析师认为其在复杂/极限场景下具备绝对的性能优势和不可替代性，这家公司可提供整套光学元组件产品解决方案且禾赛科技是核心客户； ②全球首款耳聋基因芯片筛查超700万新生儿！政策利好+技术发展+消费升级，基因测序行业星辰大海，这家公司与阿斯利康签署市场推广协议，自主研发了EGFR等5种基因突变检测试剂盒； ③海外映射：美股禾赛科技大涨18%，LME锡涨1.3%，创2022年以来最高。
①一分钟卖出超百万元！宇树机器人售卖宇树机器狗，未来有望凭借在机器狗方面的优势迅速实现人形机器人批量供应，宇树已成为这家公司在人形机器人领域重要的长期合作客户； ②1999元用上豆包+DeepSeek双模型AI眼镜！雷神科技发布旗下AI智能眼镜全家桶，该公司专注于AR+AI智能眼镜开发，已为国内众多AR品牌客户提供整体解决方案； ③海外映射：亚马逊推出一款能够执行网页浏览器操作的AI智能体Nova Act，有望促进Agent产业发展。
①国务院国资委称将对整车央企进行战略性重组，推动汽车产业转型升级，这家公司接到间接控股股东通知，正在与其他国资央企集团筹划重组事项； ②低空“OC”全球首证下发，eVTOL“载人时代”正式开启，这家公司可加工生产出碳纤维复合材料产品，主要提供无人机整机机体的制造，已实现多个型号产品交付； ③海外映射：缅甸大陆区域发生70年来最大地震，可能会导致稀土矿实际出口量低于预期。
①每2-3次梳理中至少提及1家公司股价5日内爆发，还有哪些精彩亮点？ ②【龙头板块】尽显热点追踪优势，影视龙头股价“脚踩风火轮”，解读后4日最高涨幅超98%； ③【海外映射】展现主线持续性价值，机器人板块反复活跃，核心公司一季度区间最高涨幅达286%； ④【热点前瞻】前瞻市场价值题材，数据要素人气公司经历了2轮波段上涨行情，梳理后区间最高涨幅超123%。
①阿里开源首个全模态大模型，机构称AI时代的开源大模型将重塑云需求，这家公司三期规划建设20000个机柜，客户包括阿里云； ②深圳官宣房票制度，四大一线城市均已开始探索，分析师看好超大特大城市更多逆周期调节举措有望加快落地，这家公司在管物业项目超2000个并覆盖百余城市； ③海外映射：美股大麻股集体上涨，特朗普忠实盟友、前众议员马特·盖茨发文支持将大麻调整为三级管制药物，并透露总统支持这一主张。
①刷新下潜频次新纪录！2025年“蛟龙”号升级后首次海试任务顺利完成，报告显示2024年全国海洋生产总值首次突破10万亿元，这家公司研制的4500米载人潜水器“深海勇士号”达到国际先进水平； ②供应告急！赢创IPDA固化剂生产遭遇不可抗力，近年来我国企业在技术突破方面已取得了显著成就，这家公司IPDA中试产品已在客户间试销； ③海外映射：美国汽车关税政策突然落地，全球汽车股集体下跌+盘后继续下跌。
①领跑互联网大厂！快手可灵AI率先实现盈利，商业化单月流水超千万，机构称新一代视频生成模型的架构范式已经形成，这家公司旗下产品拥有2000万C端用户； ②比亚迪打通了钠电的生产工艺，分析师看好钠电已领先固态电池率先迈开产业化脚步，这家公司拥有万吨级金属钠产能； ③海外映射：美股铜矿股普涨，主要受美国关税疑虑+报道称嘉能可暂停智利炼厂出货影响。
①量子之歌投资Letsvan布局潮玩市场，分析师看好AI技术与潮玩的结合为端侧落地陪伴场景提供了新的思路，这家公司推出的AI玩具大模型解决方案，可助力实现AI化升级； ②博鳌亚洲论坛2025年年会今起举行，并将首次在主会场举办全球自由贸易港发展论坛，分析师发现这一板块在前1个月/后1周往往表现突出，这家公司打造了专业跨境免税购物平台； ③海外映射：特朗普释放关税豁免信号拉动整体市场情绪，科技巨头集体反弹。
①《“十五五”全国海洋生态环境保护规划》相关会议在京召开，叠加我国在这一海域勘探再获突破，深海科技将成为支撑我国海洋经济高质量发展的核心引擎，这家公司是深水油气装备产业联盟成员单位； ②2025商业航天大会暨展览会将于3月25-26日在深圳启幕，分析师认为短期内事件刺激的敏感度将保持高位，这家公司金属材料可应用于宇宙飞船的船舱骨架，火箭发动机和人造卫星壳件； ③海外映射：激光雷达公司Luminar涨32.96%，公司季度业务更新和财务表现强劲。
①新题材出现伊始不知如何辨别强度？栏目持续追踪并解读逻辑，梳理多家公司收获涨停； ②紧盯行业消息面应对题材电风扇行情，比亚迪动态受关注，栏目解读快充电池产业链，提及2家公司强势涨停。
①对推理资源的投资不设上限！中国移动计划今年在算力领域投资373亿元，机构测算推理计算的需求可能占通用人工智能总计算需求的70%以上，这家公司具备提供超大规模高速SoC芯片定制能力； ②AWE2025今日开展，家电企业AI“上瘾”，产品有望实现从“能用”、“有用”到“好用”的跨越，这家公司传感器主要应用于智能家居、智能康养、智能照明等场景； ③海外映射：脑再生科技涨46.25%，国务院办公厅发布中医药产业高质量发展意见。
①因购买更多GPU满足推理需求，腾讯资本开支同比暴增195亿！分析师看好GPU是国产化替代的核心器件，该公司持有GPU独角兽摩尔线程股份； ②德国1000亿欧元推动能源转型，逆变器环节有望受益高增，3月排产环增约20-30%，这家公司产品广销德国等国家； ③海外映射：SK海力士首次展示12层HBM4样品，预计下半年量产。
①小米汽车2025年最新交付目标剑指35万台！“人车家全生态”发展战略下，小米汽车已进入1-N阶段，这家公司拿到了小米的供应商代码，部分头部主机厂也在技术交流中； ②刷出年内新低！部分银行消费贷利率已降至2.49%，分析师看好本轮政策方向正确、导向明确，未来有望逐步迈向全面复苏，这家公司拥有多家百货和汽车贸易的商业品牌； ③海外映射：英伟达将与电信企业合作开发基于人工智能的6G无线技术。
①充电速度可实现1秒2公里，比亚迪发布“兆瓦闪充”！闪充平权在即，产业链年内有望维持高景气，这家公司1000V高压快充充电产品已上市； ②星河动力成功发射谷神星一号运载火箭，机构称我国商业航天运力有望显著提升，大型星座将进入组网密集期，这家公司主要为包括GW星座计划、G60星座计划、“鸿鹄三号”星座计划等服务； ③海外映射：Luminar Technologies涨27.13%，公司激光雷达技术试驾视频火爆，撼动自动驾驶技术相关的多个板块。
①华为申请注册“MATEROBOT”商标，机构看好华为拥有发展人形机器人产业的核心竞争优势，这家公司已成为华为的供应商并在多领域实现重大技术突破； ②米哈游创始人再创业，AI游戏来了？分析师看好AI原生游戏玩法创新加速有望抬升行业整体估值，这家公司受托为字节方研发游戏产品； ③海外映射：应用光电涨超39%，公司专注于设计和制造光通信产品，消息称其与亚马逊达成股票权证交易。
①以机构视角解析行业政策，这家公司兼具养老+辅助生殖概念，梳理后强势涨停； ②机器人概念反复活跃，栏目解读行业独家资讯，核心公司3日最高涨超34%； ③海外映射看行业，军工方向或受资金长期关注，相关公司抵御市场调整，3日逆势涨13%。
①两会政府工作报告强调后，该省紧急发文要求壮大市场规模！分析师看好银发群体消费需求逐渐释放，将成为经济增长的新动力，这家公司积极布局康养事业； ②发改委等部门将于下周一发声，介绍提振消费有关情况，分析师看好更大力度+更加精准的促消费政策推出将利好顺周期的消费行业，这家公司主营酒类且还拥有全球购业务； ③海外映射：D-Wave涨近19%，公司宣布新的量子计算突破。
①采用鲲鹏CPU，华为新款PC发布在即！业内预计会率先在政企市场推出，这家公司与华为在笔记本电脑结构件领域存在业务关系； ②亿航智能eVTOL季度交付量创新高，分析师看好2025年拥有核心技术的“隐形冠军”有望取得超额收益，这家公司应用于eVTOL的高比能软包锂离子固态电池已设计完成； ③海外映射：Quantum Computing涨近15%，英伟达首个“量子日”即将来袭。
①华为率先实现国产算力大规模跨节点专家并行集群推理，机构称后续昇腾等国产算力方案在政府及运营商招标份额预计将持续提升，这家公司对搭载昇腾、鲲鹏芯片的算力产品进行销售、售后服务； ②禾赛科技向梅赛德斯供应激光雷达传感器，激光雷达正从“上车生存性危机”转向“帮车企卖车”阶段，这家公司间接持股禾赛科技； ③海外映射：禾赛科技涨超50%；玉柴国际涨12.7%，高端柴油发电机需求高增。
①二次元AI新玩具“狸谱App”破圈走红，短短几个月收获100万MAU，谷圈文化已成为一股不可忽视的消费力量，这家公司积极搭建自有IP体系，拥有丰富的IP储备； ②英伟达GTC核心电源参展商公布新HVDC电源机架，分析师认为其更加适配AIDC基本上成为产业共识，这家HVDC国内龙头已与阿里、腾讯等企业展开合作； ③海外映射：特朗普关税政策引发对经济衰退的担忧，美股市场普跌，欧洲军工股普遍大涨。
①智元机器人将发布首个通用具身基座模型！德银看好人形机器人将在未来十年内迎来大规模生产和广泛应用，这家公司设立具身基金，并且直接投资了上海智元新创技术； ②华为正式组建医疗卫生军团，“盘古大模型+昇腾AI框架+云计算”有望赋能加速AI医疗智能化落地，这家公司与华为合作赋能智慧医疗，有望实现真正意义上的AI； ③涂鸦智能涨17%，公司已集成亚马逊云科技最新发布的IoT Device Management的托管集成功能服务。
①RISC-V概念本周热度高企，与DeepSeek对比，栏目解析RISC-V三大特性，人气公司收获20cm涨停； ②以机构视角从DeepSeek推理系统技术架构体系到运营成本层层分析，相关公司强势收获3连板； ③机器人概念反复活跃，栏目梳理产业关键公司3日最高涨幅超21%。
①邀请码最高炒到8.8万元！Manus AI合伙人回应是因为服务器容量确实有限，分析师看好云服务厂商市场需求有望迎来广阔机遇，这家武汉本地国产服务器供应商已成为昇腾服务器合作伙伴； ②郭明錤称苹果首款折叠iPhone或于2026年四季度量产，叠加华为Pocket3推出在即，有望带动折叠设备的产品力再上一个台阶，这家苹果、华为供应商具备折叠屏铰链的技术和产能储备； ③海外映射：博通盘后涨9%，公司业绩超预期，并预计第二季度人工智能半导体收入将保持强劲。
①一企业透露与宇树科技合同已经进入签约流程，人形机器人应用场景落地，我国走在世界前列，这家公司合作开发出全球首款防爆人形机器人； ②商业航天作为“新增长引擎”再次被写入政府工作报告，人大代表鼓励民营商业航天企业尽快走出去，这家公司的卫星核心网业务已经服务于天通一号和他国合作卫星； ③海外映射：Palladyne AI涨20%，华尔街投行预计人形机器人今年会逐步进入量产阶段。
①全球首个人形机器人半程马拉松将在北京亦庄举办，行业已进入“产业端催化密集+入局者明显增多+商业化落地确定性高”阶段，这家公司提供人形服务机器人关节减速机； ②欧盟提出“重新武装”一揽子项目，豪言撬动8000亿欧元军工支出！机构看好行业订单修复具备可持续性，这家公司在新加坡航展期间与来自欧洲的客户签订了协议和订单； ③海外映射：Okta涨24%，这家基于云的身份管理公司公布了强劲的第四季度业绩。
①深圳发文到2026年实时可用智能算力超过80E FLOPS！运营商大单验证算力国产化的持续渗透，这家公司正投资建设3000P数据机房项目； ②雷军表示小米智能家电工厂预计今年年底大规模投产，分析师看好行业获技术创新的持续驱动与政府政策的有力支持，这家公司智能控制器客户包括小米生态链的多家企业； ③海外映射：军工股BAE系统涨17%，特朗普考虑叫停对乌军援；此外特朗普还表示将于4月2日起对进口农产品加征关税。
①车企智驾大战开打！比亚迪2月销量破32万，小米SU7 Ultra订单远超预期，智驾日益成为消费者购车核心参考，需求确定性大幅提升，这家公司已在多地完成L4级运营场景； ②成本利润率高达545%！DeepSeek首次发文解密V3/R1推理系统、其技术架构体系仍存在进一步优化空间，这家公司已实现全球范围内的云服务管理和调度； ③海外映射：美股核电板块普涨，多则核电产业相关消息鼓动情绪。
①AI预算占四分之一！雷军称小米2025年研发投入预计超过300亿元，机构看好相关产业链将迎来重大发展机遇，这家公司客户包括小米，并已成为多家头部互联网企业的数据中心交换机主流供应商； ②第五届消博会将于4月13日至18日在海口举行，叠加海南自贸港封关加速推进，相关企业或充分受益于自贸港政策红利和市场机遇，这家公司收购标的主营业务为免税品零售； ③海外映射：罗尔斯·罗伊斯涨14.34%，年报业绩好于预期，股价创历史新高。
①九大场景揭晓在即，万台机器人应用计划将在北京亦庄启动！万台级别的量产有望带动下游产业链进入确定性放量阶段，这家公司已与人形机器人配套客户共同研发测试相应器件产品； ②乌总统将于28日访美签署相关协议，俄乌战后重建成全球关注焦点，我国在部分领域全球市占率超50%，这家公司对俄罗斯地区占比较高； ③海外映射：英伟达最新财报营收、利润、业绩指引均超预期，利润率小有缺憾，市场反应温和。
①阿里巴巴开源旗下文生视频模型万相2.1，并自研了一种专为视频生成设计的新型因果3D VAE架构，分析师看好该领域是AI最重要的前沿技术之一，这家公司可提供核心部件； ②西安交大钠电池技术迎来重大突破，分析师看好未来三年有望平价，部分应用场景更将优于锂电，这家公司的机器人/机器狗电池客户包括宇树； ③海外映射：美光科技宣布出货基于1γ（1-gamma）第六代DRAM工艺节点的DDR5内存样品。
①2025年全国数据资源统计调查正式启动！机构看好数据要素将成为促进新质生产力发展的核心内在逻辑，这家公司目前业务主要涵盖临床科研、高质量AI模型样本等多领域数据服务； ②Omdia预计2025年存储增长持续复苏，分析师指出近期存储器结构性涨价开启并看好企业级SSD赛道，这家公司产品广泛应用于移动智能终端、PC、数据中心、智能汽车等领域； ③海外映射：欧洲军工巨头莱茵金属涨7.88%，公司股价受益于德国大选结果，瑞银预测未来12个月还有35%上升空间。
①国务院国资委部署深化中央企业“AI+”专项行动！政务云作为重要细分领域有望加速发展，这家公司和华为联合发布了政务大模型，并取得中国信通院可信AI大模型智能对话专项4+级证书； ②企业频繁发布大模型一体机，分析师看好推训一体机是仍有较大预期差的方向，且国资将是更具购买力的需求方，这家公司与昇腾等厂商加强合作拓展AI一体机市场； ③海外映射：国际铜研究组织表示去年12月全球精炼铜市场出现2.2万吨缺口。
①栏目持续追踪机器人催化事件，梳理宇树机器人供应链优质厂商，2家公司短线双双爆发； ②【海外映射】凸显高效梳理实力，盘前解读阿里业绩逻辑及IDC行业发展，提及相关焦点公司开盘后迅速涨停。
①阿里未来三年在云和AI的基础设施投入预计将超越过去十年的总和，资本开支上行背景下，AI产业呈现螺旋式上升的潜力，这家公司为阿里云提供园区级的算力基础设施综合运维服务； ②尊界S800将首发业界首个6C超充电池包，分析师认为随着快充铁锂电池的拓展，未来或将成为纯电动汽车标配，这家车载电源龙头产品能实现新能源汽车高效超充功能； ③海外映射：Figure AI发布能“双机协作”的端侧大模型。
①深圳医院成功实现DeepSeek技术的本地化部署，分析师看好AI+医疗行业或迎来巨变，这家公司积极与华为论证开发医疗数智AI健管大模型； ②中国拟出台稀土开采和稀土冶炼分离总量调控管理办法，下游人形机器人和低空经济都有望持续打开新增需求，这家公司的总产能超万吨且全球市场份额超15%； ③海外映射：微软发布新型量子计算芯片Majorana 1。
①雷军称已下决心把AI技术落到各个终端产品上，大模型加持下AI眼镜有望成为手机级的下一代计算平台，这家公司的AI芯片主要聚焦于端侧并拥有与AI眼镜相关的核心自研IP； ②王兴兴预计2025年人形机器人会达到“新量级”，分析师看好宇树机器人已具有强大的技术实力和市场潜力，这家公司联合提出针对机器人研发训练的具身智能解决方案； ③海外映射：超微电脑涨16.47%，公司预计2026财年净销售额远超当前分析师预期。
①马斯克表示xAI将成立一家AI游戏工作室，“地表最强AI”Grok3或成关键技术支撑，这家杭州本地股正通过AI为游戏产品注入新活力； ②超9家电力央企已接入DeepSeek，机构称DeepSeek带来的轻量化模型有望加速端侧AI落地，这家公司对接了豆包、DeepSeek等多家大语言模型，实现对多源语言理解优势的有效融合； ③海外映射：医疗科技公司Innovaccer推出AI智能体，帮助医生应对低价值重复工作。
①清华团队突破算力难题，4090显卡单枪匹马就能跑“满血版”DeepSeek-R1，该公司参股了国内掌握TPU架构训推一体AI芯片核心技术的企业； ②微信AI搜索功能接入DeepSeek-R1打造“超级入口”，腾讯云和大模型合作公司有望受益，这家头部数据中心服务商已和腾讯云签订10年长约； ③海外映射：文远知行涨超83%，英伟达的投资将加速双方合作。
①《哪吒》票房高度持续刷新，传媒+IP等领域齐爆发，栏目底部梳理到龙头9个交易日涨超203%； ②催化不断，AI稳站市场题材C位，医疗、算力等多面开花，栏目解读海外映射，提及焦点公司3日收获2板。
①苹果据称仍在与百度合作为中国iPhone用户开发AI功能！机构称AI搜索有望成为首个商业化落地的C端超级应用，这家公司开创了中国AI搜索先河； ②阿里云启用泰国第二座数据中心，海外市场规模五年增长20倍以上，这家公司协助各地区政府相关部门做好公共数据资源的开发利用； ③海外映射：美股移动应用广告平台AppLovin大涨24%，公司Q4营收大增且Q1指引超预期。
①首次实现！字节豆包开源视频生成模型可仅靠视觉认知世界，有望激活“视觉市场”为其打开增长空间，这家公司多模态视听大模型刚刚完成与DeepSeek深度融合； ②郭明錤发文称苹果正研究人形与非人形机器人，传感硬件和软件将是核心技术，这家公司拥有行业领先的机器视觉等技术，且主要客户为苹果； ③海外映射：亿航智能涨超20%，广东印发《关于推动制造业与生产性服务业深度融合发展的若干措施》，低空经济迎催化。
①苹果和阿里巴巴据称将合作为中国iPhone用户开发AI功能，分析师看好阿里持续完善云技术、阿里云更是位居中国云数据库市场份额第一，这家杭州本地股是阿里入股的云计算安全服务商； ②宁德时代已成立数十人的团队自研机器人本体，近期产业潮起入局者明显增多，这家公司已向一家国内领先的人形机器人企业交付旋转电机； ③海外映射：Tempus AI涨超4%，“AI+医疗”或将使药物开发成本降低4倍，可口可乐涨近5%，涨价与销量增长助公司业绩超预期。
①7万级即享高阶智驾！比亚迪全系车型搭载智驾且还要接入DeepSeek，分析师看好智驾平权全面加速，这家公司参股企业向比亚迪供应智能驾驶单元和车身电子单元产品； ②宇树科技大量招兵买马，分析师认为亮相春晚的宇树已形成完备产品布局，核心供应商有望受益，这家公司将与其围绕机器人本体软硬件技术、机器人产业落地等领域开展合作； ③海外映射：Mobileye涨近12%，Lyft计划最早明年在达拉斯推出由Mobileye提供支持的自动驾驶出租车。
①合肥助力！安徽百信完成DeepSeek-V2版本在国产服务器上的模型适配，实现基于国产算力的调度工作，这家公司刚刚亲承和百信合作共同推广销售昇腾服务器产品； ②突发！东风、长安两大汽车央企均筹划重组，机构称国有资本改革迎来新的战略机遇期，看好央国企在并购重组各领域的积极动向，这家公司和长安汽车实控人为同一家央企，长安汽车持有其超37%股权； ③海外映射：微软CEO在社交媒体发文宣布，GitHub Copilot全面接入智能体。
①DeepSeek消息的不断催化，大模型、算力方向多面开花，焦点公司梳理后连续3日收获20cm涨停； ②春晚亮相，机器人板块保持着高热度，栏目解读细分领域灵巧手，核心公司收获涨停； ③春节档电影总票房创历史新高，哪家影视传媒公司成香饽饽？栏目给出答案。
①因服务器资源紧张，DeepSeek已暂停API服务充值，分析师看好硬件侧的新型需求有望引发产业链侧的升级，这家公司凭借核心区域资源优势正向AI IaaS服务商转型； ②小米眼镜官微已经上线，分析师看好AI眼镜长期有望对标手机出货，这家公司已与部分品牌签署AI眼镜视觉技术产品的订单； ③海外映射：全球PC销量同比增速4年来首度转正，PC是承载更大规模本地模型的首选终端。
①广东提出大力发展人形机器人等具身智能机器人，省内知名企业近期刚刚推出千元级三指灵巧手，对应特斯拉二代Optimus最引人注目环节，这两家公司同样积极布局机器人灵巧手； ②新修订的《军队装备科研条例》发布，分析师看好我国今年开始将迎国防装备加速突破时期，这家公司已形成一系列面向部队、服务打贏的军事仿真应用产品； ③海外映射：英伟达涨5.2%，超微搭载英伟达Blackwell的数据中心系统准备好发货，缓解了市场对英伟达供应链受限的担忧。
①硅基流动+华为云推出DeepSeek R1&V3推理服务，有望推动国产AI芯片、AI芯片技术生态与AI大模型闭环，这家国内稀缺高速连接器企业的第一大客户是华为； ②亚马逊云科技、英伟达、微软纷纷上线DeepSeek模型，“低成本+高性能”有望使其在多个领域助力应用加快落地，这家公司联合打造垂类大模型，共同推动AI多模态产品应用场景落地； ③海外映射：纳斯达克中国金龙指数涨2.65%，美股AI应用软件股集体大涨。
①DeepSeek正式发布一系列DeepSeek-R1模型，API服务定价远低于OpenAI同类产品，这家公司第一时间接入并开发对应行业垂直模型； ②多项能力超越GPT-4o mini！百川智能开源全模态模型Omni-1.5上线，机构称大模型迭代过程中，交互的升级具有重大价值，这家公司已完成相关大模型第一版本的训练，加入了情感支持以及多模态的能力； ③海外映射：诺和诺德涨8.47%，公司新减肥药Amycretin试验数据亮眼。
①字节跳动启动Seed Edge研究计划，机构看好未来字节跳动或形成以豆包AI为核心的硬件产品矩阵，这家已与火山引擎达成深度合作，共同推动AI与营销体系的深度整合； ②中国充电联盟预计2025年新增公共充电桩103.8万台，分析师看好政策层面的推动将对市场产生积极影响，这家公司已掌握1000A大功率充电枪核心技术且具备液冷充电技术； ③海外映射：好未来涨21.25%，公司三季度净收入从上年同期的3.74亿美元上升到本季的6.06亿美元。
①百万tokens降价至0.8元，豆包模型毛利率已能达到50%！机构看好国内巨头资本开支仍有提升空间，这家公司与字节跳动、KIMI等均保持着持久且紧密的合作关系； ②强化农业科技和装备支撑，实施农机装备补短板行动，2024年农机购置补贴总额246亿元创历史新高，这家公司获其控股股东无偿赠予的农机公司51%股权； ③海外映射：Arm Holdings涨15.93%，5000亿美元“星际之门”AI基建项目关联方股价暴涨。
①支持100个机器人同时训练！全国首个异构人形机器人训练场启用，2025年或将成为产业量产元年，这家公司为人形机器人领域的应用提供完整的智能感知解决方案； ②破3亿！春节档电影预售总票房连创纪录，这两家公司共同出品了目前预售第一的《射雕英雄传：侠之大者》，有望为2025年一季度业绩带来较好推力； ③海外映射：特朗普宣布OpenAI、软银和甲骨文联合成立“星际之门”项目，投资至少5000亿美元用于人工智能基础设施。
①谷神星一号“一箭五星”发射成功，2025年将是我国两大星座规模组网发力之年，这家公司生产的太阳电池外延片主要应用于星网、G60的低轨卫星等领域.； ②国家发改委、国家数据局建立公共数据资源授权运营价格形成机制！数据要素价值充分释放能够驱动新质生产力实现跃迁，这家公司深入参与上海市大数据资源平台的建设与运营； ③海外映射：美元指数跌超1%，离岸人民币涨1.1%，特朗普官员证实报道，他不会在上任首日立即实施关税。
①豆包App小范围内测最新语音模式！机构称国内AI巨头投入加大将对这几个细分领域形成拉动，这家公司向字节跳动数据中心提供BMS产品及服务； ②《教育强国建设规划纲要（2024—2035年）》重点关注拔尖创新人才培养，分析师看好相关公司业绩有望保持较快增长，这家公司面向青少年和儿童提供在线编程教育培训服务； ③海外映射：英特尔涨超9%，消息称其已经成为了“某家公司”的收购目标；特朗普据悉将把加密货币列为国家优先事项。
①“事件催化+位置较低”或是当下题材密码，机器人反复活跃，人气公司梳理后豪取5连板； ②小红书概念本周异军突起，栏目梳理其今年商业化业务3大目标，提及焦点公司连续2日20cm涨停； ③升级栏目新增公告模块本周首秀，重要公司动态蕴藏上涨“基因”（附表）。
①豆包大模型日均tokens调用量超4万亿，较5月发布时增长33倍！机构称2025年字节跳动资本开支有望达到1600亿元，这家公司产品已应用于华为等百余个IDC数据中心领域； ②时隔八年，任天堂将在4月2日宣布发售Switch2游戏机，分析师指出当前海外主机渗透率明显高于中国市场，这家公司零部件进入日本知名N公司/索尼/Meta等国际龙头企业； ③海外映射：台积电涨近4%，公司2025年资本支出指引超预期，辟谣CoWoS砍单。
①直逼豆包和Kimi！AI陪伴应用月活用户规模进入top5，分析师看好相关产品有望与各类优质IP结合实现更广阔商业化空间，这家公司投资了AI情感陪伴应用《EVE》的研发方； ②阿里巴巴等公司入股人形机器人研发商星动纪元！人形机器人产业明确迎来了爆发奇点，这家公司为合作方提供协作机器人用力矩传感器以及人形机器人用力矩传感器； ③海外映射：SpaceX发射“猎鹰9”运载火箭，搭载美国萤火虫太空公司和日本“i太空公司”（ispace）的商业月球着陆器升空。
①小红书推出算法向上向善的九项措施，机构看好其国际版持续“出圈”打开平台变现空间，小红书已成为这家公司旗下摄影社区官方摄影合作平台； ②越南与俄罗斯签署核能合作备忘录，且俄罗斯已计划投产核电机组38台，分析师看好核电具有无可比拟的优势和不可或缺的作用，这家公司产品已应用于“田湾核电站5，6号机组”； ③海外映射：Richtech Robotics涨超22%，美股机器人概念股集体飙升；Arm计划提高最新架构的授权费用多达300%。
①华为提出算电协同将成为数据中心建设的新模式！有望带动液冷、储能等产业，该公司已经开始批量交付液冷机柜，正在交付的以10kw左右的高密机柜为主，以及20kw以上的液冷机柜； ②鼓励打造多样化、差异化低空飞行旅游产品，分析师看好山岳型景区有望进一步增强游客吸引力，这家公司首批电动垂直起降飞行器（eVTOL）在丹霞山成功试航； ③海外映射：英伟达跌2%，拜登政府发布新规，对全球百余个国家和地区施加AI芯片出口配额和限制。
①端到端智驾半壁江山都来了，2025首场自动驾驶峰会最终议程公布！分析师看好高级别自动驾驶商业化将加速落地，这家公司自主研发研制的超广角镜头，用于无人驾驶汽车的主动安全系统； ②全国商务工作会议强调千方百计稳外贸稳外资，分析师看好出海是未来重要的发展方向，这家公司产品主要出口欧美地区，预计2024年净利润增长幅度为1.08-1.24倍； ③海外映射：布伦特原油涨近4%，美国对俄罗斯石油行业实施了更多制裁，可能扰乱全球能源供应。
①超额认购6000多倍！拥有奥特曼等IP授权的布鲁可暗盘收涨逾73%，“谷圈文化”已成为一股不可忽视的消费力量，这家公司已形成基于体育明星营销、体育圈层运营、俱乐部IP变现模式； ②涨幅近5%！稀土精矿价格迎来首季“开门红，分析师看好2024年稀土景气底部确认、2025年有望重塑新周期，这家公司稀土储量居世界第一位； ③海外映射：美股因悼念已故前总统卡特休市一日，马斯克表示明年Optimus机器人产量最高达10万。
①行业龙头看好未来机器人激光雷达市场或超车载，当前头部厂商正加速布局机器人市场，这家公司最新激光雷达传感器芯片可广泛应用于机器人等场景，目前已实现小批量客户送样； ②成立仅一年半！氢能新秀完成千万元天使轮融资，分析师看好行业投融资事件的活跃有望带动氢能市场规模的扩大，这家公司承担北京科委和国家科技部等重点项目； ③海外映射：LG和三星为其2025款电视添加微软Copilot AI助手。
①“人造太阳”进度再刷新！国产最大尺寸超导磁体动态测试系统建成，该公司曾参与中科院“人造太阳”EAST全超导托卡马克试验装置项目； ②继微信后，淘宝也推出“送礼物”功能，或显著拉动用户消费需求及商家广告投流需求，这家公司早前已与阿里合作开展新型快消品零售业务； ③海外映射：Aurora涨28%，这家自动驾驶技术开发商宣布与英伟达和德国大陆集团合作部署无人驾驶卡车。
①微软宣布采用绿色氢为数据中心供电，全球多个地区在建及规划绿氢项目均显著增长，这家公司开发的成套碱水制氢装备及PEM制氢装备已经成功推广应用； ②1月份锂电企业排产向好市场或呈现“淡季不淡”，分析师预计春节后排产将迅速回升，这家公司锂云母客户多为锂电材料龙头企业； ③海外映射：英伟达公开了一项名为“无背光增强现实数字全息技术”的AR眼镜专利。
①千余家中国公司参展！全球最大科技盛会CES将于本周举行，AI终端落地将成为本次展会的核心主题，这家公司有应用于客户的AR眼镜和AI眼镜产品； ②吉利“醇氢电混”全新车型年内上市，2027年计划建成4000个甲醇加注站，分析师看好看好前瞻性布局企业的业绩成长性，这家公司和吉利合作了两个绿色甲醇制备项目； ③海外映射：汽车AI语音对话系统开发商Cerence/赛轮思涨143.76%，公司与英伟达扩大合作，提升CaLLM大模型的能力。
①雷鸟“联姻”阿里猛攻AI眼镜！机构预计2025年AI功能在智能眼镜市场的渗透率将突破60%，这家公司拥有与AI眼镜相关的核心自研IP，AI芯片主要聚焦于端侧及边缘侧AI SoC； ②19.9万元起，星海图R1系列仿人形通用机器人发布，2025年人形机器人产业将迈入一个新的发展阶段，这家公司合作英伟达、华为加码具身智能新赛道； ③海外映射：英伟达涨2.99%，美国银行在CES召开前夕维持了对科技巨头的“首选”评级。
①李彦宏发全员信称AI将在2025年井喷式增长！AI大模型渗透不断提升下，将解锁越来越多的新场景，这家公司通过人工智能技术实现基于消费者行为数据支撑的个性化自动精准营销方案； ②乌克兰关闭“过境运输”，分析师看好欧洲气价因俄乌过境协议到期而上涨，中、美或迎寒潮气价上涨，这家公司在整个上海市区拥有近40%的管道燃气市场份额； ③海外映射：亿航智能预期四季度营收将达到1.62亿元，较指引高出20%，同比增速达到187%。
①每3-4次梳理中至少提及1家公司股价短线爆发，还有哪些精彩亮点？ ②【龙头板块】尽显高效，超4成概率梳理公司5日最高涨幅超10%，金融科技人气王解读后5日股价翻倍； ③子模块合力解读，持续追踪卫星通信领域动态，焦点公司区间最高涨幅超535%。
①首期规模10亿元！上海国投发布上海大模型基金，机构称更多的应用场景亟待解锁，这家公司打造了“营销与电商”垂类大模型，共同推动AI多模态产品应用场景落地； ②文旅部表示将开展2025年“游购乡村”消费迎春活动，去年全年全国A级旅游景区游客接待量同比增长超过15%，这家公司正积极抢抓冰雪旅游发展的黄金期； ③海外映射：禾赛科技涨8.73%，公司宣布在12月交付超过10万个激光雷达单元。
①英伟达发布通用机器人模型RVT-2，训练效率提升6倍，有望让机器人实现更高程度的具身智能，这家公司是英伟达Elite级合作伙伴； ②特朗普要求美国最高法院暂停执行TikTok强制出售令，分析师预计TikTok用户数及商业化有望持续高增趋势，这家公司早于2022年便围绕TikTok布局短视频和直播业务； ③海外映射：金山云涨37.8%，小米All in AI有望再掀产业链热潮。
①高效解读算力硬件延伸方向，柴油发电机搭乘算力人气之风获市场关注，人气公司4日最高涨超31%； ②经历调整后，机器人热度回归，栏目解读新产品市场前景，梳理焦点公司3日最高涨超32%； ③追踪AI眼镜海外巨头动态，解读国内相关映射逻辑，产业核心公司3日最高涨幅达27.09%。
①联想集团与火山引擎达成合作！豆包大模型“超强大脑”助推AI PC，这家公司AI PC产品已根据客户需求有小批量出货； ②欧亚经济联盟就共同市场的运作等通过多项文件，涉及共同电力市场建设，分析师看好相关电网设备有望迎来新一轮建设高潮，这家公司是全球干式变压器行业龙头企业之一； ③海外映射：Palladyne AI大涨47.57%，旗下AI软件平台支持第三方无人机识别、排序、自动追踪地球目标。
①低空经济将被纳入专项债券用作项目资本金范围，产业发展的关键时间节点有望逐步确立，这家公司拟出资1亿元，设立全资低空经济子公司，承接相关测试服务业务，并规划打造低空经济产业园； ②人形机器人企业魔法原子完成数亿元融资，有望加快量产步伐并拓展工业及商业场景落地与商业化，行业进入从0到1的重要突破阶段，这家公司可提供完整的智能感知解决方案； ③海外映射：因圣诞节假期，欧美股市、大宗商品均休市一日。
①上海发文推动建设人工智能药物研发平台，机构看好AI辅助医疗以及早期AI新药筛选企业，该公司与腾讯AI Lab合作，共同设计开发的一款分子骨架跃迁算法； ②中吉乌铁路12月27日正式开工，有望催化新疆地区更多基建投资，这家公司是当地施工资质最全、资质等级最高的路桥工程施工企业之一； ③海外映射：大全新能源涨8.22%，行业龙头提出致力破除“内卷式”竞争。
①中办、国办发布关于加快建设统一开放的交通运输市场的意见，2025年高速铁路营业里程将达到5万公里，这家公司是铁道部批准的14家铁路货车车辆生产企业之一； ②能载人、会托马斯全旋，宇树国产四轮足机器人来袭，分析师预计未来销量有望实现近8倍增长，这家公司正与包括宇树科技在内的多家主机厂合作研发滑动轴承在关节处的应用； ③海外映射：Meta涨2.49%，公司计划在其智能眼镜上添加显示屏。
①加强算力等新型基础设施布局建设，分析师看好与核心厂商紧密合作的智算中心是稀缺资源，这家公司已取得了大规模AIDC订单，2021年第一大客户为字节跳动； ②AI眼镜巨头Rokid参与高层浙江调研活动，AI眼镜已成为了当下最吸引人注意的AI终端之一，这家公司已与业内头部智能眼镜品牌建立稳定合作关系； ③海外映射：OpenAI发布了下一代推理模型o3。
①AI方向催化不断，栏目追踪行业海内外动态，提及产业焦点公司收获涨停； ②以机构视角解读“首发经济”特点及发展前景，人气公司梳理后获3连板。
①国内首款量产AI拍摄眼镜发布！机构预计到2035年AI智能眼镜销量有望达到14亿副，这家公司在小米有品平台上售卖的智能眼镜； ②微信小店灰测“送礼物”功能，链路体验类似“微信红包”，分析师看好社交需求或随双旦到来迎集中释放，这家公司是业务覆盖全渠道的电商代运营头部玩家； ③海外映射：Oklo涨14%，公司与Switch建立战略合作关系，部署1200万千瓦先进核电。
①字节猛攻AI生态！火山引擎打造AI语音玩具 ，机构看好AI玩具赛道是具有真实需求的AI硬件落地方向，这家公司陪伴类AI桌面机器人预计12月量产交付； ②中央农村工作会议在北京召开，分析师看好我国在保障粮食安全方面积极推动中长期政策发力，这家公司是稀缺的AI软件+农业标的； ③海外映射：纳指跌3.6%，美联储展现鹰派立场，明年降息前景黯淡。
①宁德时代巧克力换电生态大会今日举行，1.5分钟换电有望解决补能焦虑，实现电池生态闭环，这家公司和时代智慧共同推动换电站业务； ②长安首款飞行汽车或12月21日亮相，分析师看好低空经济的增长预计将在未来3-10年内持续，该公司与零重力前沿的飞行器研发技术强强联合，为“eVTOL飞行器”配置消防安全系统 ； ③海外映射：Quantum涨超51%，公司获得NASA合同，将使用熵量子计算机Dirac-3来解决“高级成像和数据处理需求”。
①重磅！四川458亿大国企联袂500亿大基金，机构称国有资本改革将迎来新的战略机遇期，这家本地公司智能SoC芯片已处于研发送样阶段，实控人为中国电子信息产业集团； ②火山引擎冬季FORCE原动力大会的开发者论坛将于12月19日开启，分析师看好明年会成为国产AI软硬件从1到N的大年，这家公司开始布局巨量引擎短视频相关的营销业务； ③海外映射：Quantum涨超65%，谷歌最新量子芯片Willow掀起量子计算概念热潮。
①首店经济成为核心动力！北京实体门店消费体验全面升级，有望促进消费复苏增长、拉动内需、满足消费者多样化需求等多重作用，这家公司切入谷子经济，打造国内首座聚焦次元文化的商业体； ②发力具身智能，比亚迪也在加力！分析师看好龙头企业产业布局提速，人形机器人有望加快进入量产阶段，这家比亚迪供应商近期新增机器人“力传感器”入共识章程； ③海外映射：博通大涨24%市值突破1.05万亿美元，正在与三家大型云客户开发定制AI芯片。
①受政策推动，大消费领域表现活跃，栏目解读零售、食品等细分方向，梳理多家公司涨停； ②解读AI对玩具产业格局带来的影响，行业核心公司3日最高涨超20%。
①字节跳动与北京大学成立“豆包大模型系统软件联合实验室”，机构看好新模型有望加速传媒行业的AI应用落地，这家公司与抖音在版权、内容生产、广告商业化等多方面开展了深度合作； ②重磅！吉林省将发放1亿元冰雪消费券，政策不断加码有望推动冰雪产业成为扩大内需的新增长点，这家公司黑科技品牌产品适用于各项冰雪运动； ③海外映射：名创优品涨5.5%，公司预计明年将每月推出名创自研开发的谷子类周边产品。
①字节跳动旗下剪映CapCut2024年收入近百亿元，机构称字节视频新模型将赋能内容创作相关领域，这家公司是抖音、今日头条等平台官方认证的MCN机构和全效服务商； ②云深处隧道巡检机器狗首度交付新加坡电网，目前我国四足机器狗全球领先，正从军用到民用不断扩大应用空间，这家公司专注于研发生产特种机器人及核心部件； ③海外映射：苹果推出期待已久的ChatGPT与Siri的集成。
①AI玩具火了！特斯拉&字节跳动等巨头发力，上线即被抢空并在二手平台上炒出高价，这家公司早于去年便推出了第三代GPT网络版智能玩具； ②投资高达41亿欧元！宁德时代又一海外磷酸铁锂电池工厂官宣，部分年后购车需求前置，磷酸铁锂厂家当月订单高涨，这家公司现有产品适用于固态电池体系； ③海外映射：谷歌涨5.6%，公司研发出一款量子计算机的芯片“Willow”。
①中共中央政治局提出明年大力提振消费，10月以来多个消费领域高频指标增幅明显，这家公司深耕低频刚需消费，在餐饮行业具有较高的知名度与影响力； ②中国联通与华为携手打造5G-A车联网端到端全要素创新基地，机构预计2030年国内智能网联汽车产业产值增量将超万亿，这家公司产品在国内外多款量产车型上搭载； ③海外映射：中国金龙指数涨8.54%，其中房多多盘中多次触及熔断；英伟达涉嫌违反反垄断法，遭中国市场监管总局立案调查。
①38.9亿！华为增资东莞极目机器，机构称华为具备与特斯拉类似的同等能力，拥有发展人形机器人产业的核心竞争优势，这家公司在伺服系统等领域实现了重大的技术突破并成为华为的供应商； ②国防科技公司Anduril与OpenAI达成战略合作，或将带动更多AI企业进入军工领域，这家公司积极将建模仿真、虚拟现实、大数据和人工智能等技术转化推广； ③海外映射：OpenAI推出强化微调，巴菲特参与抄底的美妆大牛股销售和利润超出预期。
①处于产业突破前夕，关注公司的边际变化，这家“新”机器人概念公司解读后获5连板； ②追踪海外市场动态，海外多模态大模型打开了AI应用的“能力圈”，AI应用空间进一步扩大，栏目梳理焦点公司日内涨超12%。
①财政部拟在政府采购中给予本国产品20%的价格评审优惠！信创建设有望进入新一轮加速期，这家公司已有十数款密码产品入围国家信创产品目录； ②中办、国办推动智慧城市基础设施与智能网联汽车协同发展，行业进入订单和业绩兑现期，这两家公司刚刚中标北京道路交通信号灯设备及监理批量采购； ③海外映射：OpenAI第一天活动开始，AI语音+AI无人机案例都来了，SoundHound AI大涨超30%，声网大涨超10%。
