开栏语：这一场财富管理实践的重大成果展示！在中国证券业协会指导与联合推动下，财联社特别推出“守正创新 向实而行——证券业财富管理转型优秀实践”专题报道，邀约在财富管理领域表现优秀的券商，畅谈财富管理的战略布局与实践呈现，共同展现责任担当与专业价值。

在金融强国建设与资本市场深化改革的大背景下，打造专业能力过硬的一流投资银行、提升居民财富管理综合服务能力，已成为证券行业践行金融为民、衔接直接融资与实体经济的关键抓手。证券公司肩负直接融资服务商、资本市场看门人、社会财富管理者三重使命，如何统筹服务实体经济、助力居民财富管理保值增值与企业自身高质量发展，是行业必须答好的时代课题，考验的是证券公司对这一角色的理解深度与践行力度。

对广发证券而言，答案始终清晰：财富管理不是产品的销售与陈列，而是“以客户为中心”的长期价值经营，以专业创造价值、让信任穿越周期，扎实推进财富管理业务深度转型。

守正：十年深耕，回归财富管理的本源

买方投顾落地的核心难点，在于重构金融机构与客户的利益立场，跳出以销售规模为导向的传统模式。

广发证券自2016年启动财富管理转型，逐步将客户账户收益、持有体验与留存质量作为经营转型目标，并确立买方投顾化、资产配置化、解决方案化三大服务原则，重构服务逻辑：以组合策略替代单品推销，倡导“配置大于择时”弱化热点博弈，以客户长期收益与满意度重塑投顾考核导向，推动机构利益与客户长期利益深度绑定。

十年来，公司转型路径层层递进、环环相扣：

2016年推出“星·投顾”分层培训体系，夯实专业投顾队伍；

2018年建立“观察级、投资级、核心级”三级产品筛选机制，严控资产质量；

2023年发布“骐骥”系列资产配置解决方案，涵盖多资产组合与单一资产组合，并配套“骐骥传世鑫享”家族信托品牌，覆盖客户全生命周期需求。

截至2026年6月末，公司持证投资顾问人数超过4900人，位居行业第一梯队，为买方投顾转型筑牢人才根基。在考核机制上，持续弱化销售导向指标，加大客户长期收益、服务满意度权重，从制度层面保障投顾履职回归客户本位。

创新：研究驱动，锻造跨品类的资产配置能力

随着居民理财需求日趋多元，行业普遍面临如何跳出单纯产品货架模式的现实命题。广发证券的选择是，以研究为核心驱动力，构建覆盖宏观研判、资产甄选、组合构建与动态管理的专业体系，把研究成果转化为可追踪、可操作、可复盘的资产配置方案。

资产端恪守“看不清、管不住则不展业”原则，实施穿透式的产品严选与持续跟踪管理机制，对底层资产、增强策略与管理人能力开展多维度评估，严控信用下沉与策略风险。针对2026年居民储蓄资金再配置的市场窗口，坚持“严选+创设”并重，深化与优质管理人的定制化合作，将标准化产品转化为贴近居民养老、教育、传承等场景的解决方案。

服务端依托多年沉淀的深度投研与严选体系，构建跨资产、跨市场、跨周期的资产配置能力，以宏观研判与量化模型动态调整配置比例，在控制回撤的同时捕捉结构性机遇。通过将专业能力标准化、工具化，将资产配置从理念变为可落地的动作。

向实：用数据检验担当，让居民财产收入可感可及

转型成效最终要体现在投资者真实获得感，体现在实体经济的反哺上。

2026年上半年，公司财富管理转型持续深化，多项核心指标创出新高：截至6月末，公司代销金融产品保有规模突破4500亿元，较上年末增长约22.07%；2026年1—6月，公司沪深股票基金成交金额达31.85万亿元（双边统计），同比增长110.35%；融资融券余额1734.75亿元，较上年末增长24.82%。规模增长的背后，更重要的是质量提升：公司严选产品跑赢市场同类的胜率长期保持在较高水平，反映市场对长期价值服务模式的认可。

公司将投资者适当性管理、常态化投资者教育、全周期陪伴服务嵌入业务全流程，内化为组织的制度基因与员工的自觉行动，着力提升普通投资者获得感。

同时，财富管理在服务实体经济与新质生产力方面，也是链接居民资金与实体经济的重要纽带：通过资产配置引导居民资金投向代表新质生产力方向的优质产业资产，一方面引导长期、耐心资本助推科技创新与产业升级；另一方面也让普通投资者分享经济发展与结构转型的红利，实现服务国家战略与民生理财的同频共振。

向未来：在“变”与“不变”中坚定前行

展望未来三年，财富管理领域最大的“不变”，是以客户为中心的根本逻辑不会变，专业与信任的价值只会愈发凸显；最大的“变”，则是数字化、智能化与服务生态化的加速重构。

面对这一趋势，广发证券将继续落实“以优质资产为源头、以客户需求为牵引、以产品化为载体、以数字化为底座”的转型框架，持续深化买方投顾体系建设，积极探索AI大模型等前沿技术在财富管理中的落地应用，推动服务从单点产品营销，向全流程、账户化、智能化的资产配置生态升级。

财富管理是一项长期修行，胜负手不在短期流量，而在能否守住初心、精进专业、赢得信任。广发证券愿与行业同仁一道，在“守正创新、向实而行”的道路上笃行不怠，进一步发挥财富管理连接投融资的桥梁作用，践行金融为民，为证券行业高质量发展、加快建设金融强国贡献广发力量。

相关话题：守正创新 向实而行——证券行业财富管理转型优秀实践