【主编甄选】8.12限时秒杀・底价炸裂来袭

当前北美光模块市场供不应求，以美国本土制造商‌应用光电‌（AAOI）为代表的企业正在激进扩张产能。公司全力推进对光模块PCBA厂商的收购，其客户包括Coherent、Lumentum和AAOI等，有望深度受益于光模块的扩产。同时公司加强在半导体先进封装领域的战略卡位，布局NPO/CPO等先进光通信技术，为未来的长期产业协同与价值重估打开广阔空间。

①还原物半年涨近4倍推动染料全品类跟涨，高端蒽醌结构染料成为本轮涨价潮中弹性最大的细分品种；②上海实施“百千万”智算集群工程，集群规模每扩大一级，所需的交换机数量呈指数级增长；③全球MASH药物市场规模预计到2030年将达到322亿美元，中国市场有望突破355亿元人民币，公司新药未来有望成为该赛道的国产同类最佳。

全球MASH患病人数预计5年后将增长至5.33亿人，随着后续多款新药获批上市，MASH药物商业化规模有望达到80至120亿美元。公司旗下核心产品作为被FDA写进药物说明书的“标配检测工具”，正从“可选设备”变为“刚需入口”，在药企临床试验筛查与上市后患者监测两端需求持续释放驱动下有望进入业绩加速增长的景气上行通道。

①铋/TEC与铟/磷化铟产业类似，上游高纯铋战略价值凸显，公司已打通从铋、碲原料到TEC器件的完整制造链路；②北美光模块计划大幅扩产，公司客户包括Coherent、Lumentum和AAOI等龙头企业，有望深度受益；③《欢迎来到龙餐馆》或有望成为暑期院线爆款，公司作为出品方受热钱追捧。

随着磷化铟行业景气度的持续攀升，上游铟、锗等稀缺资源的战略价值将被不断重估。公司实控人转让，新控股股东是磷化铟产业链上游高纯铟原材料的重要供应商。