①下半年逐步进入旺季，该行业需求有望超预期，细分环节具备价格上涨动力；②半年报业绩前瞻：AI+部分周期品种景气上行；③上半年多个该行业ETF涨幅居前。

①创新药是反弹还是反转；②6月以来该板块资金回流迹象明显，细分业务爆发下等背景下，机构预计行业盈利同比大幅改善；③这些行业ETF资金净流入居前。

①AI算力带动需求激增，该行业是AI基建重要环节，有企业相关产品出口同比增超100倍；②上周这类ETF大幅申赎净流出；③6~8月或将会是景气投资的关键窗口期。

①供给约束预期升温，AI细分领域用量是之前8倍，该行业有望受益于下游需求扩张；②如何跟踪和研判AI产业趋势？一个有效跟踪指标和一个重要时间节点；③宽基ETF近日申赎净流出加速。

①全球巨头资本开支超预期，英伟达、谷歌等加快产品迭代节奏，AI军备竞赛推动该市场规模高速增长；②机构预计这些细分方向业绩表现相对亮眼；③全球AI代表资产热度几何。