截至5月29日收盘,新能源ETF南方(516160)跟踪标的中证新能源指数近5日回调2.35%;电池ETF南方(159147)跟踪标的中证电池主题指数近5日回调5.01%;南方中证光伏产业(019531)跟踪标的中证光伏产业指数近5日回调3.13%。
能源自主与AI缺电两大宏观叙事逻辑未变,产业正处于至少两年维度的盈利改善窗口。4月储能电池出货同比激增89%,动力电池装车环比再增10%,数据持续验证景气度。随着7-8月新产能爬坡拉动排产超预期,新一轮涨价窗口即将打开,叠加7月中上旬业绩预告期催化,或处于左侧布局窗口。此外,大储板块海外签单显著提速,龙头落地中东7.5GWh大单,头部集成商在手订单超15GWh,慕尼黑展还将释放重磅订单,同时AIDC储能从主题走向GWh级订单落地,国内算电协同项目即将开工,AI算力军备竞赛下储能作为电力缓冲器的价值正在被重估。