①栏目邀请专家讨论AI算力驱动下陶瓷基板应用趋势及上游材料供需错配议题，提及多家公司大涨；
②机构指出超级电容已从实验室方案走向机柜级标配，2026年下半年Rubin平台放量将是相关产业链业绩兑现的关键窗口；
③玻璃基板概念表现活跃，栏目追踪行业动态，核心公司收获涨停。
注：财联社VIP为内容资讯产品，并非投资建议。以下内容仅为资讯价值展示非对相关公司的推荐建议，非未来走势预测。投资有风险，入市需谨慎。
市场热点一 PCB
Rubin物料清单拆解显示，PCB成为价值增幅最显著的下游零部件，较上一代GB300机架大涨233%。
5月28日11:52《数据研选》精选PCB行业数据，指出PCB行业产能日益趋紧，主流厂商加速扩产，分析师梳理扩产带来国产设备铲子股机遇，提及泰坦股份、泰金新能。5月28日，泰坦股份涨停，泰金新能大涨9.66%。
5月27日22:04《公告全知道》精选“德福科技”公司公告并加以解读：公司主营高性能电解铜箔，是覆铜板与 PCB核心材料，绑定生益科技等头部客户。高端 HVLP、RTF铜箔批量供货，切入英伟达及光模块领域。3μm超薄载体铜箔通过存储龙头验证并供货。拟投 31 亿元建5万吨高端 AI 铜箔项目，扩产匹配AI算力需求。5月28日，德福科技大幅拉升，当日收涨13.5%。
5月28日13:59《盘中宝》发布文章指出：AI服务器中PCB层数从传统10层提升至16-24层，单台服务器电子布用量达传统服务器的3-8倍；高速交换机：800G/1.6T交换机PCB需采用LowDk电子布，单机用量达传统交换机的2-3倍。文章提及中国巨石，公司尾盘涨停。
5月27日09:59《盘中宝》发布文章并引用券商观点指出：PCB钻针行业深度受益AI算力升级。据产业消息，英伟达下一代Rubin机柜中PCB价值量或显著提升。文章提及鼎泰高科和欧科亿，截至5月28日收盘，鼎泰高科区间最高涨11.09%，欧科亿区间最高涨13.3%。
5月26日22:29《金牌纪要库》火线直连“PCB”领域专家，讨论mSAP工艺的核心壁垒、产能供需缺口、头部厂商布局以及上游材料的增量空间。文章提及铜冠铜箔、日联科技、鼎泰高科在内的多家公司，截至5月28日收盘，鼎泰高科区间最高涨15.34%，日联科技区间最高涨20.67%，铜冠铜箔区间最高涨22.3%。
市场热点二 芯片产业链
消息面上，台积电计划于2026年下半年再度上调3纳米制程晶圆代工报价，涨幅最高可达15%，2027年可能进一步上涨5%至10%。
5月27日21:14《财联社早知道》追踪行业趋势，引用机构观点指出2026年以来，半导体上游材料、中游代工、下游封测全链路，景气度同步修复，产业改善氛围浓厚，提及龙磁科技已完成芯片电感高端市场、高端产品的重大突破，中标知名国际半导体客户新项目。其在5月28日大涨11.57%。
5月26日21:12《财联社早知道》追踪行业趋势，引用机构AI覆铜板/PCB等算力核心硬件技术不断升级，用量也在增加，价值量持续提升，提及云汉芯城基于经营过程中积累的数据资产，研究出了中小批量PCBA“高频换线、柔性生产”的技术解决方案，其在5月28日大涨15.53%。
5月28日13:04《风口研报》精选“交换芯片”主题研报并加以梳理，引用分析师观点指出：PCIe交换芯片是数据中心网络核心，适配AI服务器、CXL、边缘计算等场景。PCIe标准持续迭代升级，产品还可应用于车载、机器人、工控等领域。目前高端市场被海外厂商垄断，供货紧张，国产芯片加速商用，进口替代空间广阔。本文提及万通发展，其在5月28日午后强势涨停。
5月24日22:07《公告全知道》精选“华天科技”公司公告并加以梳理，发文指出：公司拟30亿元投建南京先进封测基地，新增存储芯片封测产能，覆盖 AI 算力、车载电子等领域。掌握SiP、FC、2.5D/3D等先进技术，布局玻璃基板与CPO封装。绑定长鑫存储、智元等客户，受益 AI 与存储需求增长，巩固行业地位。华天科技4日最高涨37.25%。
5月28日07:43《电报解读》追踪到有研新材互动易线索，并加以梳理：公司聚焦高纯靶材、稀土、光电、生物医用四大新材料赛道，划分电磁光医四大业务板块。旗下有研亿金为长江存储、长鑫存储供应靶材，集成电路薄膜材料、稀土磁性材料、红外光学材料、医用耗材等多点布局，卡位半导体、新材料优质赛道。5月28日，有研新材收获涨停。
市场热点三 电力
政策端，近期国内绿电利好政策密集落地，持续推进绿电直连、算电协同模式落地；需求端，一方面夏季极端高温天气提前到来，用电需求迎来季节性高峰；另一方面算电协同趋势下，AI算力爆发持续拉动电力需求增长，行业长期成长空间打开。
5月27日20:57《电报解读》追踪到“我国最大用电负荷持续攀升”，随即展开解读：今夏全国最高用电负荷将达到16亿千瓦左右，较去年增加9000万千瓦左右。分析师指出供需紧张或将再现，有望加速电价提升与机制改革。本文提及建投能源，其在5月28日收获涨停。
市场热点四 MLCC
Rubin物料清单拆解显示，MLCC在VR200机架中的价值量达4320美元，较GB300的1530美元暴增182%。
5月26日18:52《电报解读》梳理机构龙虎榜数据并覆盖“商络电子”，梳理指出：公司是电子元器件分销商，深耕数据中心、服务器、机器人等高景气赛道。主营存储、功率、电感、MLCC等，绑定中兴、浪潮等头部客户，产品切入 AI 服务器液冷系统。新增铠侠等代理，并购立功科技完善主动器件布局，主动元器件占比升至60%。深度绑定长鑫科技，代理三星等MLCC品牌。拓展优必选、智元等机器人客户，子公司提供全栈方案并落地。5月28日，商络电子强势走高，2日最高涨29.83%。
5月26日17:48《风口研报》精选“MLCC”主题研报并展开梳理，据分析师观点：MLCC是电子核心被动元件，行情紧跟电子与半导体周期。AI服务器、数据中心带来海量需求，新能源车单车用量远超燃油车，高阶自动驾驶进一步提升需求。目前高端产品仍由海外企业主导，但国内材料企业实力持续增强，逐步具备全球竞争能力。本文提及博迁新材、洁美科技、风华高科，其在5月28日均收获涨停。
市场热点五 超级电容
机构指出，AIDC算力密度跃迁驱动供电架构变革，超级电容成为结构性必需品。超级电容已从实验室方案走向机柜级标配，2026年下半年Rubin平台放量将是相关产业链业绩兑现的关键窗口。
5月28日08:15《九点特供》解读龙头板块超级电容，指出随着GB300NVL72单柜功率提升，AI服务器对瞬态供电稳定性的要求显著提高，电容正成为继HBM之后的算力新瓶颈，提及江海股份，其在5月28日收获涨停。
AI负载从稳态转向毫秒级阶跃脉冲，传统三级备电体系在响应速度、循环寿命与能量损耗维度全面承压。《盘中宝》在5月26日发布文章，引用券商观点点评超级电容产业链。文章提及江海股份、东阳光在内的多家公司，截至5月28日收盘，其中江海股份区间最高涨19.85%。
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