机床行业通常2-3年一轮上行/下行周期,本轮在2023年见底,2024/25年出现复苏,但受PPI负增长拖累表现偏弱,2026年随着PPI同比转正,叠加行业景气度持续向上,1-2月中国金切机床营收同比增长15.3%,出口同比增长16.9%,企业业绩表现优异,本轮上行周期出现了明显加速。
①洁净室充分受益存储资本开支拉动,行业技术壁垒较高,头部企业的盈利确定性在制造业投资链条中尤为突出; ②煤油气全产业链综合能源龙头,目前正处于产能释放与能源价格回升的交汇点。
目前主流功率半导体交期由8-12周拉长至30周以上、订单排至5个月以后,销售端从"涨价"演变为"涨价+缺货"并存。分析师梳理国内功率半导体IDM龙头产能情况,看好行业进入新一轮景气上行周期。
最新全球AI模型Tokens调用量数据。
①多重因素共同驱动算力租赁价格上升,分析师看好订单持续落地的相关产业链公司; ②轻型动力锂电龙头,受益电摩需求爆发,把握机器人新机遇。
三星与SK集团未来十年的总投资或高达2000万亿韩元,Al时代数据存储需求呈急剧增长趋势,AI及存储器国产替代需求有望推动模组厂商不断提升市场份额。