①国际地缘冲突频发+新增产能释放延后，这个战略资源溢价能力有望进一步提升，此前受抑制的需求有望在未来几年得到集中释放；②周策略：内外部扰动因素有所增多，短期可见度高的通胀方向是占优结构的主要来源。
公司收购资产切入正式切入高景气半导体材料赛道，高速覆铜板及半固化片产品客户覆盖深南电路、胜宏科技等，双主业发展打造第二成长曲线。
这家公司可提供完整液冷系统的解决方案，服务器与数据中心等领域部分产品实现批量交付，机器人产品通过超20家客户认证。
CPU+AI服务器加速板+UBB+交换板，这家公司PCB产品已广泛应用于Intel与AMD各世代芯片平台，目前已开展M9级别材料认证，同时多个基地协同扩产，2026年总产值有望同比增长50%。
①中东区域冲突对市场的影响；②全球上游原油资本开支已连续多年不足，2025年预计下滑6%并跌破4000亿美元，分析师看好地缘溢价仍可能支撑油价维持高位，为具备国际合作能力的油服公司带来增量空间；③今日全市场机构研报共发布341篇，寒武纪评级得到上调，15家公司获得首度覆盖，其中中国平安、徐工机械获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，海光信息首次上榜，前五名依次为苏泊尔>觅睿科技>金盘科技>前沿生物>海光信息。
①一文厘清地缘冲突对化工影响几何，伊朗分别是这些化工品前五大生产/出口国，若长期断供，分析师看好产品价格上涨有望给龙头企业带来利润增厚； ②政策驱动这个可持续燃料规模化放量，公司核心产品不仅是上游关键原料，且存在天然上限，分析师看好资源稀缺性支撑量价提升。
