推理场景对能效和成本提出了更高的要求，这类产品凭借极致能效和低成本优势，持续侵蚀原属于GPU的市场份额。这家公司产品可应用于相关领域。

AI快速发展带来巨大需求，该技术有望成为终极解决方案，或拉动细分零部件需求，其成本占比达到30-40%，这家企业细分技术实力取得实质性突破，自研新品正进入客户导入，积极扩展AI、机器人等应用场景。

该行业高景气度有望延续，AI已经深度融入制作产业链中，与电商等场景紧密结合有望进一步拓展商业化价值天花板。这家公司相关业务已进入商业化阶段。

苹果正研发一款AI新品，智能硬件或有望成为AI流量入口，字节、谷歌等巨头纷纷布局，这家企业已进入苹果供应链，另一企业积极开拓AI眼镜、AI耳机等新应用领域。

商业航天正进入规模部署、能力升级新阶段，为行业带来新增需求，机构称该领域可能是高壁垒高回报环节，这家企业是全球主要供应商，另一企业产品市占率居前列，与多个龙头深度合作。