在政策持续推动与居民财富管理需求加速升级的双重驱动下，我国基金投顾业务历经六年试点探索，正式迈入规模化、规范化发展的全新阶段。

2025年以来，监管层密集释放政策红利，2月证监会发布相关实施意见推动基金投顾业务试点转常规，5月将“加大基金投顾业务发展”纳入公募基金高质量发展行动方案，8月更将其增设为券商分类评价专项指标，为行业划定清晰发展航向，也鼓励机构深耕投顾能力建设。

近期，国金证券基金投顾保有规模正式突破80亿大关。自2022年5月20日业务上线至今，短短三年多时间，国金证券不仅实现规模跨越式增长，更秉持“以客户为中心”的买方顾问理念，交出近八成客户复购率、保有规模突破80亿的亮眼成绩。

作为券商基金投顾业务高质量发展的典型代表，国金证券通过量化赋能的投研体系、“专业+温度”的全周期服务，以及覆盖全球配置、稳健增值、权益进阶的多元组合矩阵，匹配不同投资者需求，既验证了自身服务模式的有效性，更折射出基金投顾业务在推动财富管理转型、引导长期资金入市中的关键作用。

基金投顾业务迎来发展“黄金期”

近年来，监管层持续为基金投顾业务发展注入政策动能，从试点转常规到专项指标增设，一系列举措为行业发展划定清晰航向，也为券商深耕业务提供了坚实保障。

2025年2月，中国证监会发布《关于资本市场做好金融“五篇大文章”的实施意见》，明确提出“推动基金投顾业务试点转常规”，这一表述为行业长期悬而未决的“转常规”进程按下快进键。

5月7日，证监会发布《推动公募基金高质量发展行动方案》，将“加大基金投顾业务发展”纳入重要内容，进一步明确了基金投顾在公募基金生态中的重要地位。同年8月，证监会最新修订实施的《证券公司分类评价规定》中，基金投顾业务成为新增设的专项指标之一，这一调整直接将基金投顾业务表现与券商分类评级挂钩，引导券商将更多资源投入到投顾业务的能力建设中，从制度层面推动行业整体服务水平提升。

国金证券基金投顾保有规模突破80亿

近日，基金投顾赛道再传捷报，国金证券基金投顾保有规模正式突破80亿大关。从2022年5月上线至今，短短三年多时间，国金证券就实现了规模的跨越式增长，成为券商基金投顾业务高质量发展的典型代表。国金证券基金投顾之所以能实现规模与口碑的双重突破，核心在于其始终坚守买方顾问立场，将投资者利益置于首位，通过量化赋能、专业投研与温度陪伴，构建起差异化的服务竞争力。

坚定买方立场从业务起步之初，国金证券便确立了“以信任为锚”的服务理念。不同于传统卖方销售模式下“重产品、轻服务”的逻辑，国金证券基金投顾将自身收益与投资者长期利益深度绑定。为实现这一目标，国金证券搭建了一套以量化模型为基础、以专业投研为支撑的投资决策体系。通过持续优化迭代投资模型，结合宏观经济、货币及财政政策的动态变化，严谨筛选优质资产，从源头上降低投资风险；同时，投研团队密切跟踪国内外市场动态，捕捉各类资产的投资机遇，为组合构建提供科学依据。

在服务模式上，国金证券兼顾“专业性”与“温度感”。一方面，针对普通投资者“选基难、持基难”的痛点，基金投顾团队提供全周期服务，从根据投资者风险承受能力、投资目标定制资产配置方案，到动态调仓优化组合，再到定期披露报告、解读市场行情，帮助投资者规避“追涨杀跌”的情绪化操作；另一方面，面对市场波动，基金投顾团队传递专业观点，定期举办线上线下的投资者教育活动，引导投资者理性看待短期波动，坚定长期投资信心。

这种“专业+温度”的服务组合，正是国金证券能实现近八成客户复购率的关键。投资者不仅买到了“合适的组合”，更感受到了“被重视的服务”。

“我们不追求短期‘爆款’组合，而是希望通过精细化管理，让更多投资者实现‘稳健盈利’。”国金证券基金投顾相关负责人表示，基金投顾业务取得这份成绩，不仅验证了投研体系的有效性，更增强了投资者对基金投顾模式的信任。

同时，近年来AI对券商各项业务的赋能效果持续显现。国金证券近期正式推出AI投顾服务，覆盖选基金、选股、持股优化等核心投资场景，利用金融科技赋能客户的投资决策，为客户提供有价值的建议，帮助投资者在不同市场环境下都能获得更好的投资体验。

多元组合矩阵，匹配不同客户的财富管理需求

随着居民财富管理需求日益多元化，投资者对投顾服务的“个性化”要求也不断提升。国金证券基金投顾通过打造覆盖全球配置、稳健增值、权益进阶的多元组合矩阵，匹配不同客户的需求，进一步拓宽了业务边界。

全球类组合：针对具备全球视野、希望分散单一市场风险的投资者，国金证券推出“全球投资专区”。该专区依托丰富的全球大类资产轮动策略，将资产配置范围延伸至海外权益、海外债券、大宗商品等领域，通过筛选全球优质资产，构建多资产投资组合。

固收类组合：在市场利率下行、银行理财收益降低、债券波动加大的背景下，针对追求稳健增值的客户，国金证券推出“盈理财专区”与“目标盈专区”，重点布局债券固收类及固收+类组合。这类组合通过“久期控制+品类择时+阿尔法选基”的多策略叠加，实现“进可攻、退可守”的投资效果。

权益类组合：对于风险承受能力较高、追求长期超额收益的投资者，国金证券打造了“指数盈专区”。这类组合以“优选宽基，指数增强”为目标，争取在被动跟踪指数获得基础收益之上，通过动态调仓+量化选股的能力增强收益，在跟踪大市的同时，力争比单纯投资指数“多赚一点”。

值得关注的是，国金证券近期全新推出的“目标盈”目标型基金投顾组合，客户只需根据自身需求选择匹配的目标收益，投研团队便会全程负责多因子大类资产配置、买卖与调仓；当组合收益达标时，系统将自动止盈，帮助客户落袋为安，规避后续市场波动风险。

基金投顾是推动财富管理转型的关键力量

从行业发展视角来看，国金证券基金投顾的规模突破，不仅是单个机构的成长里程碑，更折射出基金投顾业务在推动财富管理行业转型中的重要作用。

长期以来，我国财富管理市场存在“卖方销售”模式的痛点：部分销售机构为追求短期业绩，过度推荐短期收益亮眼的产品，忽视投资者的风险承受能力与长期需求，导致“投资者看业绩买基金却亏损”的现象频发。

基金投顾业务的出现，恰好解决了这一痛点。作为财富管理从卖方销售向买方投顾转型的重要实践，基金投顾以客户为中心，通过专业团队提供全周期服务，填补了普通投资者的专业能力短板。

从资本市场长期发展来看，基金投顾业务还能引导长期资金入市，优化市场投资者结构。基金投顾能有效减少短期交易行为对市场的冲击，通过专业的资产配置与组合管理，将居民储蓄转化为长期资本，为资本市场提供稳定的资金来源。

国金证券基金投顾相关负责人表示，公司将继续以信任为基石，深化量化研究和全球布局，拓展人工智能等金融科技在投资决策中的应用，提升模型的预测精度和适应性。同时，国金证券将继续打造以AI投顾为特色的买方顾问服务体系，做客户信任的财富管理伙伴，让每一位投资者在专业服务的加持下，更从容地应对市场变化。

未来，随着居民财富管理需求的进一步释放与监管政策的持续完善，基金投顾行业有望迎来更大发展空间。而以国金证券为代表的券商，将继续以“专业+温度”的服务，为投资者创造更多价值，推动财富管理行业迈向新台阶。