①流动性推升的市场，行业轮动特点如何；②上海发放新一批Robotaxi示范运营牌照，目标2027年实现L4级自动驾驶载客突破600万人次，随着算法进展+监管放松不断清晰，Robotaxi商业化节奏有望提速；③今日全市场机构研报共发布190篇，纳科诺尔评级得到上调，6家公司获得首度覆盖，其中众鑫股份获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，东鹏饮料首次上榜，前五名依次为东鹏饮料>常熟银行>宁波银行>民士达>苏泊尔。

①已有5款创新药进入临床阶段，这家公司具备多个First-in-class潜力管线、有望解决肿瘤治疗中的核心难题，并可能通过BD合作提前兑现价值；②这家公司差异化布局固态电池设备+材料，适配固态电池多种应用场景，3年内建成量产中试线。

①收购切入AI算力光通信赛道，凭借原有保偏光纤、空芯光纤等前沿技术布局或快速拓展应用，分析师看好这家研发实力强、具备全产业链一体优势的“小而美”；
            ②公司收购完成后，不仅将成为阿里巴巴国内快递市场的核心载体，还有望共同进攻顺丰和京东物流占据的中高端快递市场。

新一代AIInfra将加速底层硬件持续升级，其中PCB有望采用M9级别材料，分析师预计石英纤维布有望凭借其出色的介电性能成为算力时代PCB核心材料之一。公司是全球少数可以量产原材料的厂商之一，全产业链能力则有望帮助公司快速拓展新业务，抢占蓝海市场头筹。

下游应用多点开花，这家电接触材料制造商核心产品国内市场占有率超60%，公司启动2000万套光模块芯片基座/壳体材料项目建设，为1.6T以上光模块大批量应用储备能力。