昨晚，台积电公布了三季报，公司三季度各项财务指标全线强于预期，还上调了业绩指引。受益半导体行业的温和复苏，公司前三季度预计实现120%-150%的增长，叠加并购重组落地以及可转债募投项目年底将开启试生产，都将对后续业绩有进一步贡献。

AI服务器等下游市场需求增加，这家电镀设备制造商高端板材电镀设备订单有望超过历史峰值，第三代光伏镀铜设备在客户处开始量产。

第三季度利润同比增长150%，这家公司掌握iPhone17核心增量，有望迎接2025年AI iPhone创新大年，同时布局半导体检测+MEMS传感器设备，伴随消费电子+智驾+人形机器人+低空经济等行业发展助力市场持续扩容，上游设备厂商将充分受益。

①弹性交易后，大盘价值股有望重新占优；②微软Azure宣布停止OpenAI API个人开发者服务，开发者和企业有望转向国产大模型，目前国内大模型均有成熟OpenAI“无痛”迁移方案，相关产业链获新市场空间；③今日全市场机构研报共发布131篇，港股万国数据有望迎来拐点，9家公司获得首度覆盖，其中富祥药业等4股获新财富分析师深度覆盖；④在个股机构关注度排行中，今世缘首次上榜，前五名依次为东鹏饮料>今世缘>比亚迪>洽洽食品>海光信息。

①低空经济相关项目招投标数量增幅明显，这个细分领域招投标数量同比增长1400%、或成为产业链业绩领先兑现的环节，中短期内有望逐步从“预期”转向“现实”；②10月联发科和高通发布强化AI功能的手机芯片，AI手机散热方案有望升级，分析师看好这家AI终端硬件核心供应商，可提供整体解决方案。