市场评述

一级市场方面，江油创元、中国电建集团、中信证券国际参与美元债新发;

二级市场方面，二级市场方面，中资美元债投资级市场情绪积极，本地买盘在增加久期，。科技板块的长端债券表现优于其他板块名字，收窄4-6bps。高收益板块方面，地产板块观察到少量补仓操作，推动债券价格上涨，万科、龙湖上涨0.5-1pt左右。

债券市场表现

新发消息

•江油创元发行3年期限，以美元为基准的高级无抵押债券，发行票息为7%，规模为4200万美元。

•中国电建集团发行Perpetual NC5年期限，以美元为基准的次级担保永续证券，发行票息为4.65%，规模为3亿美元，债项评级：BBB 惠誉。

•中信证券国际发行3年期限，以美元为基准的高级无抵押票据，发行票息为SOFR+73bps，规模待定，债项评级：BBB+ 标普。

环球债券市场表现数据

图1. 中资及亚洲美元债指数走势（基准=100）

图2. 中资房地产、城投板块美元债指数走势（基准=100）

图3. 美国国债利率走势（%）

公司评级调整

市场新闻汇总

•远洋集团：10月15日，远洋集团公告，有关其于二零二五年到期的200,000,000美元3.80%增信绿色票据（SINOCE 3.8 04/26/25）的信息更新，以及境外债务重组之最新进展。公司并未根据于2025年到期的3.80%增信绿色票据的规定，为于2024年10月26日到期的380万美元半年度利息作出预先资金的支付。重组正在有序实施，而就英国重组计划的召开聆讯将如期于2024年10月18日在英格兰及威尔斯高等法院（英格兰法院）举行，届时将寻求英格兰法院颁令召开范围内债权人会议，以考虑及酌情批准（不论有否修订）英国重组计划。

•景瑞控股：景瑞控股发布公告称，公司注意到，中国中信金融资产国际控股有限公司（呈请人）已于2024年10月10日向香港特别行政区高等法院提交针对公司的清盘呈请，理由为公司就Natural Apex Limited（公司全资附属公司，作为借款人）欠付的贷款融资而欠付呈请人（作为担保人）的债务，本金额约为1.08亿美元，加应计利息及罚息。清盘呈请定于2024年12月18日在香港高等法院聆讯。公告称，提交呈请并不代表呈请人可成功将公司清盘。于本公告日期，香港高等法院并无发出清盘令将公司清盘。

•碧桂园：据碧桂园发布，在10月14日召开的碧桂园集团内部管理会议上，集团董事会主席杨惠妍对近期房地产市场形势进行了深入解读和分析，并明确了公司下一阶段的重点工作方向，要求公司全体员工坚定信心推进保交房、资产管理和有效销售等重点工作，努力抓住机遇，积极应对挑战。随着近期新政的实施，房地产市场购房需求得到了一定程度的释放，多地呈现回暖迹象，新房到访和认购热度较节前明显提升。从碧桂园的情况来看，国庆黄金周期间公司销售目标完成率123%，日均常规认购较五一期间上升34%。杨惠妍表示，国庆期间的销售无论从数量还是质量上来说都是不错的，感谢整个团队的共同努力，同时她鼓励全体员工继续努力，确保有效销售，为保交房提供坚实的财务基础。

债券新发

（中泰国际、财联社联合出品，数据来源为彭博、债券交易平台汇总、企业公告）