【盘面回顾与展望】

今日指数单边回落并吞没上周五的所有涨幅，市场情绪跟随走弱午后甚至达到冰点，周五放量近3000亿今天能走成这样也是罕见。虽然走势极度低于预期，但是短期如此快速杀跌之后理应会有反弹，可以通过观察明天科森科技是否延续一字以进一步确认。板块方面，资金转向防守高股息再度护盘，而题材仅折叠屏仍相对强势，明天如果反弹的话大概率还是以折叠屏为主。此外空中成像和细胞治疗略有表现，相较之下细胞治疗持续性可能会好一点，不过要做成主线还是很难。另外新能源值得重视，此前高盛表示2025年光伏行业供给将重新平衡，同时伴随周期性底部结束，在仍然强劲的需求前景的支持下，届时ASP将稳定，预计同比增长5%至10%，所以新能源在四季度大概率会有资金做反转的预期，可能会逐渐活跃。

【重点公司跟踪】

宝馨科技：今天连板中唯一比较超预期的个股，该弱不弱的典型代表。虽然上板时间和奋达科技炸板时间相近但并不是刻意卡位，感觉资金还是对新能源的反弹存在一些预期的。下午出现抛压主要是市场氛围影响，当时指数拐头向下加速回落但是未打开涨停。明天如果能顺利完成弱转强由分歧转向一致的话，很有希望带动新能源。

香雪制药：艾基奥仑赛作为全球首款获批上市的TCR-T细胞疗法获批上市，标志着实体瘤的治疗正式进入TCR-T的时代。与主要针对血液瘤的CAR-T疗法不同，TCR-T疗法可针对实体瘤，作为最前沿的细胞免疫治疗方法，其市场潜力巨大。香雪制药子公司香雪生命科学是TCR-T细胞免疫治疗头部企业，拥有全球最多的TCR-T在研新药品种，靶点丰富涉及几乎所有与肿瘤相关的特异性抗原，涵盖多个以中国人群居多的HLA基因型，适应症覆盖多种临床难治的实体瘤。适应症覆盖使得TCR-T疗法在肿瘤治疗领域具有巨大的应用潜力和实际价值，预计将承载超过100亿美元的产业规模。其自主研发的TAEST16001注射液是中国首个TCR-T细胞治疗新药，目前已纳入突破性治疗品种名单，未来有望大放异彩。

林洋能源：目前为数不多仍在低位的电气设备出海企业。公司是国内最大的智能电表出口企业之一，产品覆盖全球30多个国家和地区。公司与全球表计龙头兰吉尔展开全方位合作，着力扩大西欧和亚太市场市占率；通过全资子公司EGM在中、东欧市场的区位优势，在波兰市场获得多个竞标项目，截至2024年8月19日，子公司EGM于2024年获得的中标金额已超8亿元，同时积极培育拓展罗马尼亚、保加利亚等新兴市场；在中东区域，与ECC拓宽合作维度，累计订单金额超10亿元，同时积极辐射周边其它中东市场；在亚洲，主要通过与长期合作伙伴持续业务拓展，且紧跟央国企出海步伐，在印尼市场实现规模性批量交付，并将进一步辐射周边东南亚市场。