①对SpaceX的追捧凸显投资者资金向少数超大市值科技公司集中，Vanda提出“FAB 10”概念，包括原有七巨头和SpaceX、OpenAI、Anthropic；
                                    ②SpaceX的火爆可能从其他热门板块吸走资金，尤其是芯片股，但华尔街人士认为科技板块估值已现泡沫迹象。

①日本JX金属计划到2030财年前投资1200亿日元扩建磷化铟衬底产能，叠加既有项目后整体产能目标较2025财年提升7至10倍；
                                    ②作为高速光模块和CPO不可或缺的核心材料，磷化铟当前全球供需严重失衡，行业缺口高达70%。

①美国副总统万斯预计美伊谅解备忘录将使霍尔木兹海峡“长期开放且不收取通行费”，但具体安排存在不确定性；
                                    ②航运商和全球航运贸易组织Bimco对协议细节和安全形势表示担忧，认为当前航运业面临的安全形势仍然高度不稳定。