市场评述

一级市场方面，中国建设银行香港分行、江干城建参与美元债新发;

二级市场方面，中资美元债投资级市场较为安静，交易在鲍威尔发言前相对谨慎。国企板块，中船走阔1bps；科技板块，小米、京东走阔1-2bps；金融板块，中金香港走阔1bps左右，投资级地产板块，龙湖小幅上涨。中资美元债高收益市场同样较为安静，新城控股、金地集团上涨0.25-0.5pt，瑞安上涨2.5pt。

债券市场表现

环球债券市场表现数据

图1. 中资及亚洲美元债指数走势（基准=100）

图2. 中资房地产、城投板块美元债指数走势（基准=100）

图3. 美国国债利率走势（%）

新发消息

•建设银行香港分行发行3年期限，以美元为基准的高级无抵押绿色债券，发行票息为SOFR+55bps，规模10亿美元，债项评级：A1穆迪。

•江干城建发行3年期限，以美元为基准的高级无抵押债券，发行票息为6.05%，规模2亿美元，BBB- 惠誉。

市场新闻汇总

•万科：万科7月9日晚间披露2024年半年度业绩预告，公司预计上半年实现归母净利润亏损70亿元至80亿元。报告期内，公司制定了业务重整和化解风险的“一揽子方案”，坚定瘦身健体，降解风险，取得积极进展：实现高品质交付7.4万套房子，全面完成预定计划；保障公开市场债务正常兑付；实现销售金额1273.3亿元，保持行业第一阵营；实现大宗交易回款93.4亿元；印力集团完成商业基础设施REIT的发行，发行规模32.6亿元。另外，公司骨干管理人员共计1862人计划于6个月内自筹资金2亿元增持公司A股股票。

•富力地产：富力地产公告，附属公司兆晞有限公司已于7月8日收到Seatown Private Credit Master Fund向香港法院提交的清盘呈请。呈请人Seatown Private Credit Master Fund是一笔贷款的贷款人之一，持有未偿还本金额的18%。截至公告日，该贷款约6.137亿美元的本金和应计利息尚未偿还。该贷款已有足够的抵押品，其中包括间接持有中国68间酒店及一幢写字楼的附属公司的全部股权。富力地产认为，该清盘呈请不会对集团的业务运营产生实质性影响。该呈请将于9月25日在香港高等法院审理。

•佳源国际控股：7月9日，佳源国际控股发布公告，内容有关公司复牌状况更新及境外债务重组进展。公告称，清盘人接获投资者通知，由于已明确表示支持重组的债权人不足，以及于处理债权人、政府关系和境内营运资源（包括人力资源）方面的挑战与其他处于类似情况的公司一样继续有增无减，投资者因而并不打算签署贷款协议（于公司日期为2024年3月20日主旨有关条款书的公告所提及）。因此，条款书已于2024年7月7日失效。

•工商银行：工商银行公告，拟发行“24工商银行永续债01”，票面利率的申购区间为2.10%-2.70%，申购时间为2024年7月10日9:00-18:00。本期债券基本发行规模400亿元，若实际全场申购倍数（全场申购量／基本发行规模）α≥1.4，发行人有权选择行使超额增发权，即在基本发行规模之外，增加发行不超100亿元。

公司评级调整

债券新发

（中泰国际、财联社联合出品，数据来源为彭博、债券交易平台汇总、企业公告）