在今天的券商晨会上,华泰证券表示,券商板块低估低配,看好来自政策驱动下的结构性机会;天风证券认为,再度调降存量房贷利率可能性确实存在;中信建投则认为,当前氢能行业处于估值驱动非EPS驱动的投资阶段。
财联社6月24日讯,市场上周五全天震荡调整,三大指数均小幅下跌,沪指跌破3000点。沪深两市成交额6196亿,较上个交易日缩量1048亿,创年内第二“地量”。总体上个股跌多涨少,全市场超2600只个股下跌。板块方面,脑机接口、水利、民爆、化学制药等板块涨幅居前,科创板次新、教育、光刻机、自动化设备等板块跌幅居前。截至上周五收盘,沪指跌0.24%,深成指跌0.04%,创业板指跌0.39%。
在今天的券商晨会上,中信建投表示,华为HDC大会召开,关注纯血鸿蒙与盘古大模型;中金公司表示,手机直连有望拓展卫星互联网市场空间;华泰证券认为,“七翻身”行情或仍可期待。
中信建投:华为HDC大会召开,关注纯血鸿蒙与盘古大模型
中信建投表示,华为HDC大会如期召开,HarmonyOS Next面向开发者启动Beta测试,主要从操作系统、应用生态和AI能力三个方面入手,发力全场景、原生智能、原生安全等领域,为开发者和用户带来了全新的操作体验;盘古大模型则按参数划分不同规格,通过强化多模态及思维能力,广泛适用于各种业务场景,已在30多个行业、400多个场景中成功落地。建议关注:1)算力确定性和应用迭代;2)交通信息化;3)出海标的。
中金:手机直连有望拓展卫星互联网市场空间
中金公司表示,卫星通信逐步走向星地融合,手机直连有望拓展卫星互联网市场空间。据NSR预测,未来10年全球手机直连市场规模将超过以宽带接入为主的低轨卫星互联网,2022~2031年累计市场规模有望达到668亿美元。手机直连有望重构星地通信体系,卫通模块及星上载荷有望受益。1)双模终端为手机增添小型化卫通模组,其芯片面积缩减90%、外置天线小型化后整合进手机内部。随着双模终端在高端机型中的渗透率提升,卫通模组需求或快速放量。2)大型相控阵能够有效提升天线增益、优化波束赋形能力,是实现存量终端直连的关键技术之一,我们认为相控阵载荷是空间段建设受益程度最高的环节之一。3)参考5G时期资本开支,我们认为星地融合网络建设或将撬动千亿级设备需求,卫星制造、通信设备及终端环节有望分享星地通信体系重构红利。
华泰证券:“七翻身”行情或仍可期待
华泰证券指出,近期量能回落、消费核心资产降至低位、攻防两端资产切换(红利→A50,出口链→科技),或反映偏弱的基本面预期下市场仍在寻找新的预期差和主线。当前全A风险溢价逼近±1.5x标准差走廊上沿,隐含的地产/M1预期或已实质性超调,后续财政脉冲(领先M1同比约3个季度,去年四季度以来财政力度已有所回暖)等积极线索将逐步显现。市场预期不高的背景下“七翻身”行情或仍可期待。配置上,估值隐含ROE过低、市场对其穿越周期的能力存在预期差的A50和消费龙头为底仓,其次关注供需双向改善型行业,如消费电子、面板、航运、轻工等。