银河证券：光伏行业逆势领涨积极推荐底部布局机会

财联社1月22日电，中国银河证券研报表示，年初市场整体低迷，1月9日后太阳能指数走出一波独立上涨行情，较沪深300最新超额收益率达7pcts；但估值（12X）仍处低点。光伏行业近期基本面改善信号频现，N型加速替代，行业有望在2024年上半年提前走出周期底，建议密切关注价格企稳回升态势以及新技术替代进度进展，可优选全产业链超跌、高弹性、N型技术领先的标的进行左侧布局：硅料成本+N型产能为王，颗粒硅值得期待，建议关注通威股份、协鑫科技等。硅片竞争加剧，建议关注龙头TCL中环等。电池及组件环节一体化优势明显，N型替代速度+出海将成为企业关键优势，建议关注晶澳科技、晶科能源、隆基绿能、东方日升等。逆变器受益于欧洲去库加速，光储需求增长可期，建议关注阳光电源、锦浪科技、固德威等。辅材环节建议关注与新技术紧密绑定的供应商，如苏州固锝、帝科股份、福斯特、宇邦新材等。

①设备供应商捷佳伟创保持了近年来较高的业绩增速，预计今年上半年净利润同比增长55%以上。
                                    ②公司表示，上半年公司订单持续验收带来收入增长。其中，二季度主要为新建TOPCon的订单，订单比预期好。
                                    ③今年光伏终端需求积极，投资热情高昂。1至5月，国内光伏新增装机同比增长23%。

①目前，浪潮信息、北信源、麒麟信安等上市公司均针对CentOS停更发布了相关替代软件以及迁移方案；
                                    ②CentOS的系统替换和迁移是一项长期工作，短期内用户更倾向于采取现有CentOS系统进行安全加固。很多企业正处于新操作系统的选型阶段。